Khóa luận tốt nghiệp quản trị doanh nghiệp (FULL) một số biện pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại xí nghiệp dịch vụ trục vớt công trình

Mụclục Lờimởđầu ChươngI:CƠS Ở L Ý LUẬNCHUNGV ỀVỐNKINHDOANHVÀHIỆU QUẢSỬDỤNGVỐNKINHDOANHCỦADOANHNGHIỆP...1 1.1 Kháiniệm,phânloạivàvaitròcủavốnkinhdoanh...1 1.1.1..Kháiniệmvốnkinh doanh...

Mụclục Lờimởđầu

ChươngI:CƠS Ở L Ý LUẬNCHUNGV ỀVỐNKINHDOANHVÀHIỆU

QUẢSỬDỤNGVỐNKINHDOANHCỦADOANHNGHIỆP 1

1.1 Kháiniệm,phânloạivàvaitròcủavốnkinhdoanh 1

1.1.1 Kháiniệmvốnkinh doanh 1

1.1.2 Phânloạivốnkinhdoanh 2

1.1.2.1 Căncứtheonguồnhìnhthànhvốnkinhdoanh 2

1.1.2.1.1 Vốnchủsởhữucủadoanhnghiệp 2

1.1.2.1.2 Vốnhuyđộngtừbênngoàidoanhnghiệp 3

1.1.2.2 Căncứtheohìnhthứcchuchuyển 5

1.1.2.2.1 Vốncốđịnh 5

1.1.2.2.1Vốnlưuđộng 7

1.1.3 Vaitrò củavốnđốivớidoanh nghiệp 8

1.2 Hiệuquảsửdụngvốnkinhdoanhtrongdoanhnghiệp 10

1.2.1 Kháiniệmhiệuquảsửdụngvốn 10

1.2.2 Mụctiêucủaviệcphântíchhiệuquảsửdụngvốn 10

1.2.3 Cácchỉtiêuđánh giáhiệuquảsửdụngvốn 11

1.2.3.1 Nhómchỉtiêuđánhgiáhiệuquảsửdụngvốnkinhdoanh 11

1.2.3.2 Nhómchỉtiêuđánhgiáhiệuquảsửdụngvốncốđịnh 12

1.2.3.3 Nhómchỉtiêuđánhgiáhiệuquảsửdụngvốnlưuđộng 14

1.2.3.4 Nhómchỉtiêuđánhgiákhảnăngthanhtoán 15

1.2.3.5 3.5Cáchệsốvềcơcấutàichính 15

1.2.3.6 3.6Cácchỉsốvềhoạtđộng 17

1.3 Cácnhântốảnhhưởngđếnhiệuquảsửdụngvốn 17

1.3.1 Cácnhântốchủquan 17

1.3.2 Cácnhântốkháchquan 17

1.4 Nộidungvàphươngphápphântíchhiệuquảsửdụngvốn: 21

1.4.1 Nộidungphântíchhiệuquảsửdụngvốn 21

1.4.1.1 Phântíchhiệuquảsửdụngtổngvốn 21

1.4.1.2 Phântíchhiệuquảsửdụngvốncốđịnh 22

1.4.1.3 Phântíchhiệuquảsửdụngvốnlưuđộng 23

1.4.2 Phươngphápphântích 24

1.4.2.1 Phươngphápsosánh 24

1.4.2.2 Phươngphápphântíchtỷlệ 25

1.5 Sựcầnthiếtcủaviệcnângcaohiệuquảsửdụngvốncủadoanh nghiệp 25C h ư ơ n g II:THỰCTRẠNGSỬDỤNGVỐNTẠICÔNGTYC ỔPHẦNVẬNTẢITHUỶSỐ4– XÍNGHIỆPDỊCHVỤTRỤCVỚTCÔNGTRÌNHGIAIĐOẠN2007-2008 27

2.1 Giớithiệuđặcđiểmcơ bảncủadoanhnghiệp: 27

2.1.1 Quátrìnhhìnhthànhvàpháttriển 27

2.1.2 Chứcnăngvànhiệmvụcủacôngty 28

2.1.3 Cơcấutổchứcbộmáyquảnlýdoanhnghiệp 30

2.1.4 Nguồnnhânlựccủaxínghiệp 35

2.1.5 Thịtrườngvàkĩnhvựckinhdoanh 36

2.1.6 Đặcđiểmhoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcủaxínghiệp: 36

2.1.6.1 6.1 Tỷtrọngdoanhthucáclĩnhvựccủaxínghiệp2năm2007–2008 36

2.1.6.2 6.2Kếtquảhoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcủaxínghiệpgiaiđoạn 2007 –2008 37

2.1.6.3 Kháiquátchungvềtìnhhìnhtàichínhcủacôngty 40

2.2 Thựctrạnghuyđộngvàsửdụngvốncủaxínghiệp 40

2.2.1 Tìnhhìnhsửdụngvốnkinhdoanhcủaxínghiệp 40

2.2.1.1 1.1Kếtcấuvàviệcphânbổvốncủaxínghiệp 40

2.2.1.2 Nguồnhìnhthànhvốnkinhdoanhcủaxínghiệp 43

2.2.1.3 Đánhgiáhiệuquảsửdụngtoànbộvốnkinhdoanh 44

2.2.2 Hiệuquảsửdụngvốncốđịnh 45

2.2.2.1 2.1Kếtcấutàisảncốđịnh 46

2.2.2.2 Côngtáckhấuhaotàisảncốđịnh 47

2.2.2.3 2.3 Cơcấuvốncốđịnhcủaxínghiệp 48

2.2.2.4 Đánhgiáhiệuquảsửdụngvốncốđịnhvàtàisảncốđịnh 49

2.2.3 Hiệuquảsửdụngvốnlưuđộng 52

2.2.3.1 3.1Kếtcấu vốnlưuđộngcủaxínghiệp 52

2.2.3.2 Đánhgiáhiệuquảsửdụngvốnlưuđộngcủaxínghiệp 53

2.2.4 Đánhgiáchungvềtìnhhìnhtàichínhcủaxínghiệp 56

2.3 Đánhgiáchungvềhiệuquảsửdụngvốnkinhdoanhcủaxínghiệp 57

2.3.1 Nhữngkếtquảđạtđược 57

2.3.2 Nhữngmặtcòntồntạitrongquátrìnhsửdụngvốncủaxínghiệp 58

ChươngIII:MỘTSỐGIẢIPHÁPGÓPPHẦNNÂNGCAOHIỆUQUẢSỬDỤ NGVỐNTẠIXÍNGHIỆP DỊCHVỤTRỤCVỚTCÔNGTRÌNH 60

3.1 Địnhhướngpháttriểncủaxínghiệptrongthờigiantới 60

3.2 Mộtsốgiảiphápchủyếugópphầnnângcaohiệuquảtổchức,quảnlýsửdụngvốnkinhdo anhtạixínghiệpdịchvụtrụcvớtcôngtrình 61

3.2.1 Giảipháp1:Giảmcáckhoảnphảithu 61

3.2.2 Giảipháp2:Chútrọngtìmkiếmthịtrườngtronglĩnhvựcs ửachữađóngmớiphươn gtiệnthuỷ 63

Kếtluận

Vốnlà yếutốsảnxuấtquantrọngcủatấtc ảcácdoanhnghiệp.Nângc ao hiệuquảsửdụngvốnlàmộtnhiệmvụtrungtâmcủacôngtácquảnlýtàichínhdoanhnghiệp.Việchìnhthànhmộtcơcấuvốnhợplý,sửdụngtiếtkiệmvàtăngnhanhtốcđộluânchuyểncủavốnlàgópphầnlàmgiatănglợinhuận,nângcaohiệuquảsảnxuấtkinhdoanhcủamỗidoanhnghiệp

Quaquátrìnhthựctậptạicôngtycổphầnvậntảithuỷsố4–

xínghiệpdịchvụtrụcvớtcôngtrình,thấyđượcnăm2008xínghiệpđãđạtđượcnhữngthànhtựuđángkểdoanhthuvàlợinhuậnđềutăng,cơcấuvốntươngđốihợplý bêncạnhđ óxínghiệpvẫncòntồntạikhôngítnhữnghạnchếnhưtìnhtrạngbịchiếmdụngvốn,chưatậndụnghếtcôngsuấtmáymócthiếtbị,độingũcánbộcôngnhânviêncònthiếukinhnghiệmvàtrìnhđộchuyênmôn.Vìvậyvớinhữngkiếnthứcđãtíchl u ỹđượccùngvớisựnhậnthứcđượctầmquantrọngcủavấnđềnày,tôiđ ãtìmhiểu,nghiêncứucôngtácquảnlývốncủaxínghiệpvàthựchi

ệnđềtài:“Mộtsốbiệnphápnângcaoh i ệuquảs ửdụngv ốnk i n h doanhtạix í nghiệpd ịc hvụtrụcvớtcôngtrình”

CƠSỞLÝLUẬNCHUNGVỀVỐNKINHDOANHVÀHIỆUQUẢSỬDỤ NGVỐNKINHDOANHCỦADOANHNGHIỆP.

1.1 Kháiniệm,phânloạivàvaitròcủavốnkinhdoanh.

1.1.1 Kháiniệmcủavốnkinhdoanh:

Trongnềnkinhtếthịtrường,vốnlàmộttrongnhữngvấnđềcơbảnquyếtđịnhsựhìnhthành,tồntạivàpháttriểncủadoanhnghiệp.Vìvậyđểtiếnhànhsảnxuấtkinhdoanhmỗidoanhnghiệpphảicómộtlượngvốnnhấtđịnh.Dướicácgócđ ộ nghiêncứukhácnhauvànhữngđiềukiệnkinhtếkhácnhauthìquanđiểmvềvốncósựkhácbiệt

- TheoquanđiểmcủaMác:dướigócđộcácyếutốsảnxuấtthì“vốn(tư

bản)l à đemlạigiátrịthặngdư,làđầuvàocủaquátrìnhsảnxuất.”

- TheoDviddBegg,StanleiFicher,RudigerDarnbuschtrongkinhtếhọcvốnđượcchiathànhhailoại:vốnhiệnvậtvàvốntàichính.Vốnhiệnvậtlàcáchànghoásảnxuấtrađểsảnxuấthànghoákhác.Vốntàichínhlàcácgiấytờvàtiềnmặtcủadoanhnghiệp

Mộtsốnhàkinhtếkhácchorằng:Vốncónghĩalàlượngsảnphẩmtạmthờiphảihisinhtiêudùnghiệnt ạicủan h à đầut ư đểđ ẩ ymạnhsảnx u ất,tiêudùngtrongtươnglai

Muốntiếnhànhsảnxuấtkinhdoanh,doanhnghiệpphảicóđầyđủcácyếutố:nguyênvậtliệu,vậtliệu,máymócthiếtbị,phươngtiệnvậntải… Biểuhiện

bằngtiềncủacáctàisảnđólàvốnkinhdoanh,vìvậyvốnkinhdoanhtrởthànhđiềukiệnquyếtđịnhsựtồntạivàpháttriểnchobấtcứdoanhnghiệpnào,lĩnhvựcs ảnxuấtkinhdoanhnào.

Vậyvốncóthểđượchiểunhưsau:“Vốnkinhdoanhcủadoanhnghiệplàbiểuhiệnbằ ngtiềncủatoànbộtàisảnhữuhìnhvàtàisảnvôhìnhđượcđầutưvàokinhdoanhnhằmmục đíchsinhlợi”.

1.1.2 Phânloạivốnkinhdoanh:

Đểquảnlývàkiểmtrachặtchẽviệcthựchiệncácđịnhmứcchiphí,hiệuquảsửdụngvốn,tiếtkiệmchiphíởtừngkhâusảnxuấtvàtoàndoanhnghiệp,cầnphảitiếnhànhphânloạivốn.Phânloạivốncótácdụngkiểmtra,đánhgiácácloạic h i phímàdoanhnghiệpphảibỏr ađểtiếnhànhsảnxuấtkinhdoanh.Cónhi ềuc á c h phânloạivốn,tuỳthuộc

cáctiêuthứckhácnhauta cócáccách phânloạikhácnhau

1.1.2.1 Căncứtheonguồnhình thànhvốnkinhdoanh:

1.1.2.1.1 Vốnchủsởhữucủadoanhnghiệp:

Vốnchủsởhữulàsốvốncủacácchủsởhữu,cácnhàđầutưgópvốnliêndoanh,liênkết

*Vốnđiềulệ:

Vốnđiềul ệlàsốvốnđ ư ợ chìnhthànht ừnguồnvốnđiềulệbanđầukhithànhlậphoặcnguồnvốnđiềulệbổsungtrongquátrìnhsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệp.Nguồnv ốn

n à y cũngc ó sựkhácbiệtg i ữacácloạihìnhdoanhnghiệpthuộccácthànhphầnkinhtếkhácnhau

Vớicôngtytráchnhiệmhữuhạnmộtthànhviênnguồnvốnđiềulệbanđầuđ ư ợ c NgânsáchNhànướccấp

VớiCôngtycổphầnthìvốndonguồnvốncủacáccổđôngđónggóp.Mỗicổđônglàmộtchủsởhữucủacôngty(tuỳtheotỷlệvốngóp)vàchịutráchnhiệmtheotỷlệvốngóp

* Vốntự bổsungtừhoạtđộngsảnxuấtkinhdoanh:

Lợinhuậnthuđượctừhoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệpsaukhiđãnộpthuếthunhập,ngoàiphầnchiachocáccổđông,sẽđượctríchmộtphầnđểbổsungvàovốnkinhdoanhnhằmmụcđíchpháttriểnmởrộngquymôhoạtđộngkinhdoanhcủadoanhnghiệp

* Vốnchủsởhữukhác:

Đâylàloạivốndođánhgiálạitàisản,dochênhlệchtỷgiángoạitệ,dongânsáchcấpkinhphí,docácđơnvịthànhviênnộpkinhphíquảnlývàvốnchuyêndùngcơ bản

1.1.2.1.2 Vốnhuyđộngtừbênngoàidoanh nghiệp

Ngoàivốnchủsởhữuthìdoanhnghiệpcònmộtloạivốnmàvaitròcủanókháquantrọng,đặcbiệttrongnềnkinhtếthịtrườngđólàvốnhuyđộng.Đểđạtđ ư ợ cmộtlượngvốncầnthiếtchomộtdựán,côngtrìnhhaymộtnhucầuthiếtyếuc ủadoanhnghiệptrongmộtthờigianngắnnhấtmàdoanhnghiệpkhôngđủsốvốncònl ạitrongdoanhng hi ệpđòihỏ idoanhnghiệpphảicó sựliêndoanhliênkết,pháthànhtráiphiếuhayhuyđộngcácnguồnvốnkhácdướihìnhthứcvaynợhayc á c hìnhthứckhác

* Nguồnvốnhuyđộngtrênthịtrườngchứngkhoán:

Trongnềnkinhtếthịtrường,vayvốntrênt hịtrườngchứngkhoánlàmộthìnhthứchuyđộngvốnphổbiếncủacácdoanhnghiệp.Thôngquahìnhthứcnàythìdoanhnghiệpcóthểpháthànhtráiphiếu,đâylàmộthìnhthứcquantrọngđểsửdụngvàomụcđíchv a y d à i hạnđápứngn h u cầuv ốnsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệp

* Vốntíndụngthươngmại:

Tíndụngthươngmạilàkhoảnmuachịucủangườicungcấphoặcứngtrướcc ủakháchhàngmàdoanhnghiệptạmthờichiếmdụng.Tíndụngthươngmạiluôngắnvớimộtlượnghànghoácụthể,gắnvớimộthệthốngthanhtoáncụthểnênnóchịutácđộngcủahệthốngthanhtoán,chínhsáchtíndụngkháchhàngmàdoanhnghiệpđượchưởng.Đâylàmộtphươngthứctiệnlợi,linhhoạttrongkinhdoanhv à nócòntạokh ảnăngmởrộngc ơ hộihợptáclàmănc ủadoanhnghiệptrongtươnglai.Tuykhoảntíndụngthươngmạithườngcóthờigiansửdụngngắnnhưngnếudoanhnghiệpbiếtquảnlýmộtcáchcóhiệuquảthìnósẽgópphầnrấtlớnvàonhucầuvốnlưuđộngcủadoanhnghiệp.

* Vốntíndụngthumua:

Tronghoạtđộngkinhdoanh,tíndụngthumualàmộtphươngthứcgiúpchoc á c doanhnghiệpthiếuvốnvẫncóđượctàisảncầnthiếtsửdụngvàohoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcủamình.Đâylàphươngthứctàitrợthôngquahợpđồngthuêgiữangườichothuêvàdoanhnghiệp.Ngườithuêsửdụngtàisảnvàphảitrảtiềnchongườichothuêtheothờihạnmàhaibênthoảthuậntronghợpđồng,ngườichothuêlàngườisởhữutàisản

Tíndụngthumuacóhaihìnhthứcgiaodịchchủyếulàthuêvậnhànhvàthuêtàichính:

+Thuêvậnhành:Phươngthứcthuêvậnhành(thuêhoạtđộng)làphươngt h ứcthuê

ngắnhạntàisản Hìnhthứcnàycó cácđặctrưngsau:

Thờigianthuêngắnsovớiđờisốnghữuíchcủatàisản

Ngườithuêchỉviệctrảtiềntheothoảthuận,cóquyềnhuỷnganghợpđồngbằngmộtthôngbáongắngửingườichothuêvềchấmdứthợpđồng,trảlạitàisảntrướcngàyhếthạnhợpđồng

Ngườichothuêđượchưởngtiềnthuêvànhữngquyềnlợidoviệcsởhữutàis ảnmanglại,phảichịutráchnhiệmbảotrì,bảohiểm,thuếtàisản… cùngmọirủir o vôhìnhcủatàisản

gmạitrungvàdàihạntheohợpđồng

Theophươngthứcnày,ngườichothuêcamkếtmuatàisản,thiếtbịtheoyêucầucủangườithuêvànắmgiữquyềnsởhữuđốivớitàisảnchothuê

Ngườithuêsửdụngtàisảnv àthanhtoántiềnthuêtrongsu ốtthờihạnđãđượcthoảthuận,khôngđượchuỷbỏhợpđồngtrướchạn,chịutráchnhiệmbảotrì,bảohiểm,thuếtàisản

….trongsuốtthờihạnthuê

Thờigiancủahợpđồngthuêphảichiếmphầnlớnthờigianhữuíchcủatàis ảnvàgiátrịthuầncủatoànbộtiềnthuêtốithiểuphảiđủbùđắpgiátrịgốccủatàis ản

Trênđâylàcáchphânloạitheonguồnhìnhthành,nólàtiềnđềchodoanhnghiệpcót hểlựachọnvàsửdụngmộtcáchhợplýnguồntàitrợtheoloạihìnhsởhữu,ngànhnghềkinhd oanh,quymôtrìnhđộquảnlý,trìnhđộkhoahọckỹthuậtcũngnhưchiếnlượcpháttriểnvàc hiếnlượcđầutưcủadoanhnghiệp.Bêncạnhđ ó , việcquảnlývốnởcácdoanhnghiệpcầnđề cậplàhoạtđộngluânchuyểnvốn,s ựảnhhưởngqualạicủacáchìnhthứckhácnhaucủatài sảnvàhiệuquảquayvòngvốn.

1.1.2.2 Phânloạivốntheohìnhthứcchuchuyển:

Hoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệplàmộtquátrình,cácchuk ỳđượclặpđilặplại,mỗichukỳđượcchialàmcácgiaiđoạn:chuẩnbịsảnxuất-s ảnxuất–

tiêuthụ.Trongmỗigiaiđoạncủachukỳsảnxuấtkinhdoanh,vốnđượcluânchuyểnvàtuầnhoànkhôngngừng.C ă n c ứ vàođặcđiểmluânchuyểncủatừngloạivốntronggiaiđoạncủachukỳsảnxuấtkinhdoanh,ngườitachiavốns ảnxuấtkinhdoanhthành2loạivốncốđịnhvàvốnlưuđộng

1.1.2.2.1 Vốncốđịnh:

Vốncốđịnh

làmộtbộphậncủavốnđầutưứngtrướcvềtàisảncốđịnhmàđặcđiểmcủanóđượcluânchuyểntừngphầntrongnhiềuchukỳsảnxuấtvà

Đặcđiểm củavốncốđịnh:

Vốncốđịnhthamgiavàonhiềuchukỳsảnxuất,điềunàydođặcđiểmcủat à i sảncốđịnhđượcsửdụnglâudài, trongnhiềuchukỳsảnxuất quyếtđịnh

Vốncốđịnhđượcluânchuyểndầndầntừngphầntrongcácchukỳsảnxuất.khithamgiavàoquátrìnhsảnxuất,mộtbộphậnvốncốđịnhđượcluânchuyểnvàcấuthànhchiphísảnxuấtsảnphẩm(dướihìnhthứcchiphíkhấuhao)tươngứngvớiphầngiátrịhaomòncủatàisảncốđịnh

Saunhiềuchukỳs ảnxuấtvốnc ốđịnhmớihoànthànhm ộtvòngluânchuyển

Trongcá c doanhnghiệpvốncốđịnhlà mộtbộphậnc ủavốnkinhdoanh.Việcquảnlýsửdụngvốncốđịnhđượccoilàmộtvấnđềquantrọngcủacôngtáct à i chínhdoanhnghiệp

Đểquảnlý,sửdụngvốncốđịnhmộtcáchcóhiệuquảthìphảisửdụngtàis ảncốđịnhsaochohiệuquả.Thôngthườngmộttưliệulaođộngđượccoilàtàis ảncốđịnhphảiđồngthờithoảmãnhaitiêuchuẩncơbản:

+Phảicóthờigiansửdụngtốithiểu,thườngtừmộtnămtrởlên

+Phảiđạtgiátrịtốithiểuởmộtmứcquyđịnh(hiệnnaycóquyđịnhtừ10triệuđồngtrởlên)

Tiêuchuẩnnàyđượcquyđịnhriêngđốivớitừngnướcvàcóthểđượcđiềuchỉnhchophùhợpvớimứcgiácảcủatừng thờikỳ

Đốivớinhữngtưliệulaođộngriêngbiệt,cóthểkhôngđủnhữngđiềukiệnv ềgiátrịvàthờigian,nhưngchúngđượctậphợptheotừngtổhợpsửdụngđồngb ộthìtổhợpnàycũngđượccoilàtàisảncốđịnh

Đểquảnlýtốttàisảncốđịnhtrongdoanhnghiệp,ngườitachiatàisảncốđịnhthànhcácloạisau:

- Căncứvàohìnhtháibiểuhiệntàisảncốđịnhđượcchiathành:

+Tàisảncốđịnhvôhình

- Căncứvàocôngcụkinhtế:

+Tàisảncốđịnhdùngtrongsảnxuấtkinhdoanh+Tàisảncốđịnhdùngngoàisảnxuấtkinh doanh

- Căncứvàotìnhhìnhsửdụng:

+Tàisảncốđịnhđangdùng

+Tàisảncốđịnhchưasửdụng+Tàisảncốđịnhkhôngcầndùng, chờthanhlý

-Căncứvàoquyềnsởhữu:

+Tàisảncốđịnhtựcó+Tàisảncốđịnhđithuê

Ngàynaysựpháttriểnvàmởrộngquanhệhànghoá,tiềntệcũngnhưsựpháttriểncủa khoahọc–

kĩthuật,dotínhđặcthùvềđầutưnênđãlàmxuấthiệnmộtsốkhoảnchiphíđầutưmàtínhchấ tluânchuyểncủanógiốngnhưđặcđiểmluânchuyểnvốncốđịnh.

1.1.2.2.1Vốn lưuđộng:

Vốnlưuđộngcủadoanhnghiệplàmộtkhoảntiềnứngtrướcvềtàisảnlưuđộng,nhằmđảmbảochoquátrìnhtáisảnxuấtcủadoanhnghiệpđượcthựchiệnmộtcáchthườngxuyên,liêntục,hayvốnlưuđộngcủadoanhnghiệpđượcbiểuhiệnbằngtiềngiátrịcủacáctàisảnthuộcquyềnsởhữucủadoanhnghiệpcóthờigiansửdụng,

thuhồivàluânchuyểntrongvòngmộtnămhaymộtkỳkinhdoanh

Vốnlưuđộngđượcchuyểntoànbộgiátrịngaytrongmộtlần,tiếnhànhliênt ụcvàhoànthànhmộtvòngtuầnhoànsaumộtchukỳsảnxuất.Vốnlưuđộnglàđiềukiệnvậtchấtkhông

t h ểthiếucủaquátrìnhtáis ảnxuất.Nếudoanhnghiệpkhôngđủvốnthìviệctổchứcsửdụngvốnsẽgặpnhiềukhókhăn,dovậyquátrìnhs ảnxuấtbịtrởngạihaygiánđoạn

Vốnlưuđộngthường xuyênvậnđộng,luônluônthayđổihìnhtháibiểuhiệnquacáckhâucủaquátrìnhsảnxuấtkinhdoanhtừhìnhtháivốntiềntệbanđầuchuyểnsangvốnđầutưhànghoádựtrữvàvốnsảnxuấtcuốicùngtrởvềhìnhtháivốntiềntệbanđầu.

Mộtdoanhnghiệpđượcđánhgiálàquảnlývốnlưuđộngtốt,cóhiệuquảkhidoanhnghiệpbiếtphânphốivốnmộtcáchhợplýchocácquyếtđịnhđầutưcủamìnhvàquađóthìnósẽmanglạihiệuquảkinhtếchodoanhnghiệp.Muốnquảnlývốnhiệuquảthìdoanhnghiệpphảicósựnhậnbiếtcácbộphậncấuthànhcủavốnlưuđộng,trêncơsở

- Vốnlưuđộngdùngtrongquátrìnhlưuthông:làbộphậndùngtrongquátrìnhlưuthôngnhư thànhphẩm,vốntiềnmặt…

+ Căn cứvàohìnhtháibiểuhiện,vốnlưuđộnggồm:

- Vốnvậttưhànghoá:làcáckhoảnvốncóhìnhtháibiểuhiệnbằnghiệnvậtc ụthểnhưnguyênvậtliệu,sảnphẩmdởdang, thànhphẩm,bánthànhphẩm…

- Vốnbằngtiền:baogồmcáckhoảntiềntệnhưtiềnmặttồnquỹ,tiềngửingânhàng,cáckhoản thanhtoán,cáckhoảnđầutưngắnhạn

Cácdoanhnghiệpdùhoạtđộngtheoquymônào,lớnhaynhỏthìvốnlàmộtnhucầukh ôngthểthiếuđốivớidoanhnghiệp.Nólàtiềnđềchoquátrìnhpháttriểncủadoanhnghiệp.

1.1.3Vaitròcủavốnđốivớidoanh nghiệp:

Vốnsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệplàbiểuhiệnbằngtiềngiátrịtoànb ộtàisảnđượcđầutưvàosảnxuấtkinhdoanhnhằmmụcđíchkiếmlời.

Mọihoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhdùởbấtkìquymônàocũngcầnmộtlượngvốnnhấtđịnh,nólàtiềnđềchosựrađờivàpháttriểncủadoanhnghiệp.Dođ ó trêncácgócđộkhácnhauvaitròcủavốncũngkhácnhau

*Vềmặtpháplý:

Khimuốnthànhlậpmộtdoanhnghiệp,điềukiệnđầutiênlàdoanhnghiệpc ầncómộtlượngvốnnhấtđịnh,lượngvốnđótốithiểuphảibằnglượngvốnphápđịnh(khoảnvốndoNhànướcquyđịnhchotừngloạihìnhdoanhnghiệp),khiđóđ ị avịpháplýcủadoanhnghiệpmớiđượcxáclập

Trongquátrìnhsảnxuấtkinhdoanh,nếuvốncủadoanhnghiệpkhôngđạtnhữngđiề ukiệnmàphápluậtquyđịnhdoanhnghiệpcóthểbịtuyênbốphásản,g i ảithể,sápnhập….N hưvậy,vốncóthểđượcxem

làmộttrongnhưngcơsởquantrọngnhấtđểđảmbảosựtồntại,tưcáchphápnhâncủamộtdo anhnghiệptrướcphápluật.

*Vềmặtkinhtế:

Trongnềnkinhtếthịtrườngcácdoanhnghiệpphảicạnhtranhgaygắtvớinhauđểdànhđượcthịtrường.Vốnlàđiềukiệnkhôngthểthiếuchosựrađời,tồnt ạivàpháttriểncủadoanhnghiệp.Bởivậyviệcquảnlývàsửdụngvốncóhiệuquảgópphầnquantrọngchosựthànhcôngcủadoanhnghiệp.Quymôvốncủa

doanhnghiệpcànglớnthìquymôsảnxuấtkinhdoanhcànglớnvàdoanhnghiệpđ ư ợ c đánhgiálàlớnmạnhtrênthịtrường,cóuytínvàvịthếtrênthịtrườngnêncàngcónhiềucơhộilàmăn và pháttriển.

Đốivớicôngtytráchnhiệmhữuhạnmộtthànhviênthìvaitròcủavốnkinhdoanhngàymộtquantrọng.Trongbayếutốcơbảncủasảnxuấtkinhdoanhlà:vốn,laođộng,đấtđai.Đốivớilaođộng,t a c ó nguồnlaođộngd ồidàonhưngkhôngcólaođộnglànhnghề,chuyênmôncao.Mặcdùvậy,cácvấnđềnàyhoàntoàncóthểkhắcphụctrongthờigianngắnnếutacóvốnđểđàotạovàđàotạolại.Quymôsảnxuấtcũngđượcmởrộng.Vậyvấnđềcơ

bảnvàquyếtđịnhthànhcôngc ủacácdoanhnghiệpnướctahiệnnaylàquảnlývàsửdụngvốnkinhdoanhmộtcáchhiệuquả

ĐốivớitoànbộnềnkinhtếlàđiềukiệnđểNhànướccơcấulạingànhsảnxuất,

nângcấpvàmởrộngcơsởhạtầng,mởrộngđầutư,tăngphúclợixãhội

Nhưvậyhiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệpkhôngnhữngmanglạihiệuquảthiếtt hựcchodoanhnghiệpvàngườilaođộngmàcònảnhhưởngtớinềnkinht ế-

xãhội.Dovậydoanhnghiệpluônphảitìmrabiệnphápphùhợpđểnângcaohiệuquảsửdụng vốncủamình.

1.2 Hiệuquảsửdụngvốnkinhdoanhcủadoanh nghiệp:

1.2.1 Kháiniệmhiệuquảsửdụngvốn:

Hiệuquảsửdụngnguồnvốnkinhdoanhlàmộtphạmtrùkinhtếphảnánhtrìnhđộsửdụngnguồnnhântài,vậtlựccủadoanhnghiệpsaochokếtquảcaonhấtvớitổngchiphíthấpnhất.Đồngthờicókhảnăngtạonguồnvốnchohoạtđộngkinhdoanhcủamình,đảmbảođầutưmởrộngsảnxuất,đổimớitrangthiếtbịvàc ó hướngpháttriểnlâudài,bềnvữngtrongtươnglai

Côngthứctổngquátđánhgiáhiệuquảkinhdoanhcủadoanhnghiệp:

Kếtquả đầuraHiệuquảkinhdoanh=

Yếutốđầuvào

Tuynhiênhiệuquảsửdụngvốnkinhdoanhkhôngchỉđơnthuầnởkếtquảkinhdoanhvàchiphíkinhdoanhmàởnhiềuchỉtiêukhácnhaunhưcácchỉtiêukhảnăngthanhtoán,sốvòngquaycủavốn.Đểđánhgiámộtcá ch toàndiệnvềhiệuquảsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệpnóichungvàhiệuquảsửdụngvốnnóiriêngcầnxemxétmộtcáchtoàndiệncácyếutốliênquanđếnquátrìnhsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệp.

1.2.2 Mụctiêuviệcphântíchtìnhhìnhsửdụngvốn:

Tìnhhìnhsửdụngvốnlàđặcđiểmquantrọngnhấtvàđượcphântíchưutiênsốmộttrongcáchoạtđộngphântíchtàichínhnóichung.Phântíchtìnhhìnhs ửdụngvốncóýnghĩathiếtthựcđốivớitìnhhìnhsảnxuấtkinhdoanhnhằmđánhg i á mộtcáchcụthểtìnhhìnhsửdụngvốn,khảnăngquảnlývốnvay,khảnăngsinhlờicủađồngvốn.Việctổchứcsửdụngvốnhiệuquảlàđiềukiệnsốngcònc ủadoanhnghiệp

Phântíchtìnhhìnhsửd ụngv ốngiúpchủdoanhnghiệp,c á c n h à quảnt r ịnắmđượctìnhhìnhlợinhuậnvàxemxétkhảnăngtrảnợcủacôngty

PhântíchtìnhhìnhsửdụngvốnnhằmgiúpcácchủNgânhàng,cácnhàchov a y tíndụngbiếtđượckhảnăngtrảnợcủadoanhnghiệp.Đặcbiệtsốlượngvốnc ủangườichủsởhữurấtđượcquantâmvìsốvốnnàylàkhoảnbảohiểmchohọtrongtrườnghợpcôngtygặprủiro.Ngoàiranhàđầutưthườngquantâmtớicácyếutốnhưsựrủiro,thờigianhoàvốn,mứcsinhlời,khảnăngthanhtoán.Đốivớinhàcungcấpvậttư,hànghoá,cungcấpdịchvụ….cũnggiốngnhưNgânhàng,c ầnbiếtkhảnăngthanhtoáncủakháchhànghiệntạivàthờigiansắptới

Phântíchtìnhhìnhsửdụngvốncũngđặcbiệtquantrọngđốivớicơquantàichính,thuế,thốngkê,cácnhàphântíchtàichính,ngườilaođộngvìliênquantớiquyềnlợivàtráchnhiệmcủahọ,giúphọnắmchắctìnhhìnhvàcókếhoạchhoạtđộngvàkiểmtradoanhnghiệpmộtcáchcóhiệuquả

1.2.3 Cácchỉtiêuđánh giáhiệuquảsửdụngvốn:

1.2.3.1 Nhómchỉtiêuđánhgiáhiệuquảsửdụngvốnkinhdoanh(VKD):

Nhómchỉtiêuđánhgiámộtcáchtổngquátvềhiệuquảsửdụngvốnkinhdoanhcủadoanhnghiệp,gồmcác chỉtiêusau:

* Hiệusuấtdoanhlợidoanhthuthuần:

Hiệusuấtnày phảnánhmộtđồngvốndoanhthuthuầnđemlạimấyđồnglợinhuận.Trịsốcủachỉtiêunàycànglớncàngtốt,chứngtỏkhảnăngsinhlờicủavốncàngcao

hiệuquảkinhdoanhcànglớn

TổngnguồnvốnSuấthaophívốn =

Lợinhuậntrướcthuế

*Tỷsuấtlợinhuậnvốnkinhdoanh (ROA):

Chỉtiêunàychobiếtmộtđồngvốnkinhdoanhđemlạimấyđồnglợinhuận.C h ỉtiêunàycànglớnchứngtỏkhảnăngsinhlợicủadoanhnghiệpcao,hiệuquảs ửdụngcànglớnvàngượclại

Tỷsuấtlợinhuậnvốnchủsởhữu= Lợinhuậnsauthuế

SốvòngquayVKD =

VKDbìnhquân =

DoanhthuthuầnVKDsửdụngbìnhquântrongkỳGiátrịVKDđầukỳ+ giátrịVKDcuốikỳ

2Đâyl à c h ỉ tiêuphảnánhtốcđộluânchuyểnv ốnkinhdoanhc ủadoanhnghiệptrongkỳ,nóchobiếtvốnkinhdoanhđãquayđượcbaonhiêuvòngtrongmộtkỳ.Sốvòngquaycànglớnchứngtỏtốcđộluânchuyểnvốnkinhdoanhcàngnhanh

1.2.3.2 Nhómchỉtiêuđánhgiáhiệuquảsửdụngvốncốđịnh(VCĐ):

* Hiệusuấtsửdụngtàisảncốđịnh (TSCĐ):

DoanhthuthuầnHiệusuấtsửdụngTSCĐ =

kỳ

NguyêngiáTSCĐbìnhquân=

Nguyêngiábình quânTSCĐNGTSCĐđầuk ỳ+ NGTSCĐc u ố i

càngtốt

*SứcsinhlợicủaTSCĐ:

SứcsinhlợicủaTSCĐ = LợinhuậnthuầnNguyêng

iábìnhquânTSCĐ

*Hiệusuấtsửdụngvốncốđịnh(VCĐ):

DoanhthuthuầnHiệusuấtsửdụngVCĐ =

VCĐbìnhquânTrongđó: VCĐ bìnhquân =

GiátrịVCĐ đầukỳ+ giátrịVCĐ cuốikỳ

2Chỉtiêunàychobiếtmộtđồngvốncốđịnhthamgiavàohoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhtạorabaonhiêuđồngdoanhthuthuần.Hiệusuấtnàycàngcaochứngtỏdoanhnghiệpsửdụngvốncốđịnhcànghiệuquả

*Hàmlượngvốncốđịnh:

DoanhthuthuầnChỉtiêunàyphảnánhđểtạoramộtđơnvịdoanhthuthuầncầnsửdụngbaonhiêuđơnvịvốn Chỉtiêunàycàngnhỏchứngtỏhiệuquảsửdụngvốncàngcao

VLĐ bìnhquântrongkỳGiátrịVLĐđầukỳ+giátrịVLĐcuốikỳVLĐbìnhquân =

2Chỉtiêun à y c h o biếtbìnhquânmộtđồngv ốnlưuđộngtạor a đ ư ợ cbaonhiêuđồnglợinhuận.Chỉtiêunàycànglớncàngtốt

*Hệsốđảmnhiệmvốnlưuđộng:

HệsốđảmnhiệmVLĐ =

*Tốcđộchuchuyểnvốn lưuđộng:

VLĐbìnhquântrongkỳChỉtiêun à y đánhgiátốcđộluânchuyểnv ốncốđịnhc ủadoanhnghiệptrongkỳnhanhhaychậm.Nóchobiếtsốvốnlưuđộngquayđượcmấyvòngtrongmộtkỳkinhdoanh,nếusốvòngquaytăngchứngtỏhiệusuấtsửdụngvốntăngvàngượclại

*Chỉtiêuthờigianmộtvòngluânchuyển:

Thờigiancủa1vòngquayVLĐ = Sốngàytrongkỳ

1.2.3.4 Nhómchỉtiêuđánhgiákhảnăngthanhtoán:

* Hệsốkhảnăngthanh toántổngquát:

Hệsốthanhtoántổngquátlàmốiliênhệgiữatổngtàisảnvớitổngsốnợphảitrả.Hệsốthanhtoántổngquát =

TổngtàisảnTổngnợphảitrả

Hệsốkhảnăng = TSLĐ–hàngtồnkho

1.2.3.5 Cáchệsốvềcơ cấutàichính:

* Hệsốnợ:

Chỉtiêunàyphảnánhtrongmộtđồngvốnhiệnnaydoanhnghiệpđangsửdụngcómấyđồngvốnđivay,hệsốnày càngcaochứngtỏkhảnăngđộclậpvềtàichínhkém.

* Tỷsuấttàitrợ:

NợphảitrảTổngnguồnvốn

Tỷsuấttàitrợlàchỉtiêutàichínhđolườngsựgópvốnchủs ởhữutrongtổngvốnhiệncócủadoanhnghiệp

TổngnguồnvốnchủsởhữuTỷsuấttàitrợ =

1.2.3.6 Cácchỉsốvềhoạtđộng:

* Sốvòngquayhàngtồnkho:

Tổngnguồnvốn

Sốvòngquayhàngtồnkholàsốlầnhàngtồnkhobìnhquânluânchuyểntrongkỳ.Chỉtiêunàycànglớnthìthờigianluânchuyểnmộtvònghàngtồnkhocàngngắn,chứngtỏdoanhnghiệpcónhiềukhảnănggiảiphónghàngtồnkhotăngkhảnăngthanhtoán

Sốvòngquayhàngtồnkho =

Hàngtồnkhobìnhquân =

*Vòngquaycáckhoảnphảithu:

GiávốnhàngbánHàngtồnkhobìnhquânGiátrịhàngtồnkhođầukỳ+ cuốikỳ

2

Vòngquaycáckhoảnphảithuphảnánhtốcđộluânchuyểncáckhoảnphảithuthànhtiềnmặtcủadoanhnghiệpnhanhhaychậmđượcxácđịnhnhưsau:sốvòngquaylớnchứngtỏtốcđộthuhồicáckhoảnphảithunhanhvàngượclại

DoanhthuthuầnVòngquaycáckhoảnphảithu =

Sốdưbìnhquâncáckhoảnphảithu

*Kỳthutiềntrungbình:

Kỳthutiềntrungbìnhphảnánhsốngàycầnthiếtđểthuhồiđượccáckhoảnphảithu.Vòngquaycáckhoảnphảithucànglớnthìkỳthutiềnbìnhquâncàng

nhỏvàngượclại.

Kỳthutiềntrungbình =

360VòngquaycáckhoảnphảithuTrênđâylàcácchỉtiêucơbảnmàcácdoanhnghiệp,cácnhàđầutưđưaraquyếtđịnhđầutư.Tuynhiên,trongquátrìnhhoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcórấtnhiềuyếutốtácđộngđếnhiệuquảsửdụngvốn.Dovậykhixemxéthiệuquảsửdụngvốncácnhàquảnlýthườngxemxéttớicácnhântốảnhhưởngtrựctiếphaygiántiếpđếnhiệuquảsửdụngvốn,nhằmmanglạihiệuquảkinhtếcaochodoanhnghiệp

1.3 Cácnhântốảnhhưởngđếnhiệuquảsửdụngvốn:

1.3.1 Cácnhântốchủquan:

Mộtsảnphẩmđượcthịtrườngchấpnhậnphụthuộcvàorấtnhiềunhântố.Dướiđâylàmộttrongnhữngnhântốdochínhbảnthândoanhnghiệptạonênảnhhưởngđếnhiệuquảsửdụngvốn

* Đặcđiểmsảnphẩmvàchukỳsảnxuất:

Đặcđiểmcủasảnphẩmảnhhưởngrấtlớnđếnhiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệp.Vịthếcủasảnphẩmtrênthịtrường,tínhcạnhtranh,sựưachuộngc ủakháchhàngđốivớisảnphẩmquyếtđịnhrấtlớnđếnsốlượnghànghoátiêuthụđ ư ợ cv à giác ảc ủas ảnphẩm.Qu

ađ ó ả n h hưởngr ấtlớnđếndoanhthuvàl ợinhuậncủadoanhnghiệp,đồngt h ờiảnhhưởngđếnhiệuq u ảs ửdụngv ốncủadoanhnghiệp.Mỗiloạisảnphẩmcóchukỳsảnxuấtkhácnhau,nếuchukỳsảnxuấtdài,vốnb ịứ đọng,g â y khókhănchoh o ạ t độngs ảnxuấtkinhdoanh,làmg i ảmhiệuquảsửdụngvốn.Nếuchukỳsảnxuấtngắn,thờigianluânchuyểnvốnnhanh,hiệuquảsửdụngvốntănglên.Doảnhhưởngquantrọngcủasảnphẩmđếnhiệuquảsửdụngvốnnêntacầnnghiêncứukỹthịtrườngvàchukỳsốngcủasảnphẩm.Đồ ngth ờikhôngngừn

gđ ổimớicôngnghệsảnxuấtrútngắnchukỳsảnxuấtsảnphẩm

* Trìnhđộcôngnghệsảnxuất:

Côngng hệsảnxuấtc óảnhhưởngrấtlớnđếnhiệuquảsửdụngvốn.Cácdoanhnghiệpphảilựachọncôngnghệsảnxuấtphùhợpvớiđiềukiệncủamình.Dosựpháttriểncủacôngnghệcácmáymócthiếtbịnhanhchóngbịlạchậu,đòihỏidoanhnghiệpphảikhấuhaonhanhtàisảncốđịnhđểđổimớithiếtbị.Chukỳluânchuyểnvốncốđịnhtăngảnhhưởngđếnhiệuquảsửdụngvốn.Mặtkhác,dokhấuhaonhanhnênchiphíkhấuhaocaođiềuđólàmảnhhưởngđếngiáthànhsảnphẩmlàmgiáthànhcủasảnphẩmtăngtừđóảnhhưởngđếnhiệuquảkinhdoanhv à hiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệp

*Cácyếutốvềvốncủadoanh nghiêp:

1 Cơcấuvốncủadoanhnghiệp

Cácdoanhnghiệpởcácngànhkhácnhau,thậmchícácdoanhnghiệptrongcùngngànhcũngcócơcấuvốnkhácnhau.Cơcấuvốnhợplýphảnánhsựkếthợph à i hoàgiữanợphảitrảvớivốnchủsởhữutrongđiềukiệnnhấtđịnh.Cơcấuvốnthườngbiếnđộngtrongcácchukỳkinhdoanhvàảnhhưởngđếnhiệuquảsảnxuấtkinhdoanhvàhiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệp.Vìvậy,phảitạosựcânđốic ủanguồnvốnkinhdoanhtừđómớipháthuyhếthiệuquảcủanguồnvốn,hiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệpsẽđượcnângcao

2 Nhucầuvốn:

Nhucầuvốnc ủadoanhnghiệptạibấtcứt h ờiđiểmnàoc ũngchínhbằngtổngtàisảnmàdoanhnghiệpcầnphảicóđểđảmbảochohoạtđộngsảnxuấtkinhdoanh.Việcxâydựngnhucầuvốnkinhdoanhcủadoanhnghiệplàhếtsứcquantrọng,nếuthiếuhụtsẽgâygiánđoạnsảnxuấtkinhdoanh,ảnhhưởngxấuđếnkếhoạchtiêuthụsảnphẩm,đếnhợpđồngvớikháchhàng,làmmấtuytíncủadoanhnghiệp.Ngượclại,nếuxácđịnhvốnquácao,vượtquanhucầuthựcsẽgâylãngphívốn.Tómlạicácdoanhnghiệpphảixácđịnhchínhxácnhucầuvềvốnmớicót h ểnângcaohiệuquảkinhdoanh

3 Nguồntàitrợ:

Khidoanhnghiệpcónhucầuvềvốndoanhnghiệpphảitìmnguồntàitrợ.Nguồntàitrợảnhhưởnglớnđếnhiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệp.Nótạochodoanhnghiệpk h ảnăngđ ộ clậpvềt à i chínhsongnócũngg â y c h o doanhnghiệpnhữngkhókhănquyềnkiểmsoátdoanhnghiệpbịphaloãngvàchiphívốnlớnhơn.Sửdụngcácnguồnvốnbênngoài(chủyếulàvốnvay)phảitrảchiphívốnđóchínhlàlãisuấtvaynợ.Vìvậydoanhnghiệpphảixácđịnhđượcnguồntàit r ợhợplýtrongcácthờiđiểmkhácnhauđểcóthểnângcaohiệuquảsửdụngvốncũngnhưhiệuquảkinhdoanhcủadoanhnghiệp

* Trìnhđộtổchứcquảnlýdoanhnghiêp:

Trìnhđ ộ tổc h ứcquảnl ý cóảnhhưởngr ấtlớnđếnhiệuquảsảnxuấtkinhdoanhcũngnhưhiệuquảsửdụngvốnlưuđộngcủadoanhnghiệp.Nếuquảnlýnhâns ựtốt,doanhnghiệpsẽpháthuyđượcnănglự ccủangườilaođộng,tránhlãngphí,năngsuấtlaođộngtăng,nângcaochấtlượngsảnphẩm.Nếuquảnlýtốtv ềmặttàichính,doanhnghiệpsẽxácđịnhđúngcácnhucầuvềvốnphátsinh,từđ ó tìmnguồntàitrợhợplý.Tổchứctiêuthụsảnphẩmcũngảnhhưởngrấtlớnđếnhiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệpvìtiêuthụsảnphẩmảnhhưởngtrựctiếpđếndoanhthuvàlợinhuậncủadoanhnghiệp

* Mốiquanhệvớikháchhàng:

Mốiquanhệnày

đượcthựchiệntrênhaiphươngdiệnlàquanhệgiữadoanhnghiệpvớikháchhàngvà vớinhàcungứng.Điềunàyrấtquantrọngvì nóảnhhưởngđếnnhịpđộsảnxuất,khảnăngphânphốisảnphẩm,chấtlượnghàngtiêut h ụ….l à nhữngvấnđềt r ựctiếptácđộngtớilợinhuậncủadoanhnghiệp.Nếudoanhnghiệpcómốiquanh ệtốtvớikháchhàngv à nhàcungứngsẽđ ả mbảotươnglailâudàichodoanhnghiệpbởiđầuvàođượcđảmbảođầyđủvàsảnphẩmđầurađượctiêuthụhết.Dođódoanhnghiệpphảicócácchínhsáchlâudàivớikháchhàngcũngnhưnhàcungứngnhư:đổimớiquátrìnhthanhtoán,ápdụngcác

chínhsáchchiếtkhấugiảmgiá,mởrộngmạngbánhàngvàthumuanguyênvậtliệu, tăngcườnglượngbán…

1.3.2 Cácnhântốkháchquan:

4 Cácchính sáchcủaĐảngvàNhànước:

Nhànướcquảnlýnềnkinhtếbằngphápluậtvàcácchínhsáchkinhtếvĩmô.Dovậybấtcứdoanhnghiệpnàocũngphảitiếnhànhsảnxuấtkinhdoanhtrênc ơ sởphápluậtvàcácchínhsáchkinhtếvĩmôhiệnhànhcủaNhànước.Vớibấtc ứsựthayđổinhỏnàotrongchếđộchínhsáchhiệnhànhđềutrựctiếphoặcgiántiếpchiphốicácmảnghoạtđộngcủadoanhnghiệp.ChẳnghạnnhưNhànướctăngthuếgiátrịgiatăngsẽlàmgiảmdoanhthucủadoanhnghiệp(VATtănglàmsứcmuacủangườidângiảm).Đốivớihiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệpthìcácvănbảnphápluậtvềtàichính,kếtoánthốngkêvàcác quychếđầutưgâyảnhhưởnglớntrongsuốtquátrìnhsảnxuấtkinhdoanhcủadoanhnghiệp,nhấtlàcácq u y địnhvềtríchkhấuhao,vềtỷlệlậpcácquỹ…

5 Thịtrườngcạnh tranh:

Cácyếutốthịtrườngt á c độngkhôngnhỏđ ế nhiệuquảs ửdụngv ốncủadoanhnghiệp.Thịtrườngchínhlànơiquyếtđịnhcuốicùngđếnk h ảnăngkinhdoanhcủadoanhnghiệp.Sảnphẩmcủadoanhnghiệpđượcthịtrườngchấpnhậnthìsảnphẩmđósẽtiêuthụđượctừđódoanhnghiệpsẽthuđượcdoanhthuvàlợinhuận.Mặtkhác,d o t h ịtrườngluônluônthayđổinêndoanhnghiệpcũngphảithườngxuyênđ ổ imớiđ ể thoảmãnn h u c ầucủathịtrường.Điềunàyc ũngảnhhưởngrấtlớnđếnhiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệp

Cạnhtranhl à vấnđềt ấtyếutrongn ềnkinhtếthịtrường,dovậydoanhnghiệpphảikhôngngừngnângcaochấtlượng,hạgiáthànhsảnphẩm.Cónhưvậydoanhnghiệpmớithắngđượctrongcạnhtranh,bảovệvàmởrộngthịtrường,nhấtlàcácdoanhnghiệphoạtđộngtronglĩnhvựccómôitrườngcạnhtranhcaonhưđiệntử,viễnthông,tinhọc…

6 Cácnhântốkhác:

Đólàcácnhântốmàngườitagọilànhântốbấtkhảkhángnhưthiêntai,dịchhoạ…

C ó tácđộngtrựctiếpđếnhiệuq u ảs ửdụngv ốnc ủadoanhnghiệp.Mứcđộtổnhạivềlâudàihaytứcthờihoàntoànkhôngthểbiếttrướcmàchỉcóthểd ựphòng, giảmnhẹthiệthại

Trênđâylànhữngnhântốchủyếuảnhhưởngđếnhiệuquảsửdụngvốncủadoanhngh iệp.Tuỳtừngđiềukiệncụthể,doanhnghiệpcầnnghiêncứu,phântích,đánhgiávàđềracác biệnphápkịpthờivà đồngbộđểkhôngngừngnângcaohiệuquảsửdụngvốntrongdoanhn ghiệp.

Đểphântíchhiệuquảsửdụngtổngvốnkinhdoanhcủadoanhnghiệpcầnphảigiảiquyếtnhữngvấnđềsau:

vốnkinhdoanh Sốvốnkinhdoanhkỳgốc

Chỉtiêunàyphảnánhmứcđộtăngtrưởngcủavốnkinhdoanhlàcaohaythấpsovớikỳgốc

Thứhai: Phântíchsựđồngbộvềcơcấuvốncủadoanhnghiệptrongkỳ.Phânbổvốn

mộtcáchhợplýlànhântốquantrọngđểnângcaohiệuquảsửdụngvốncủadoanhnghiệp.Tuỳtheotừngngành,từngloạihìnhtổchứcsảnxuấtmàđ ặ trayêucầuvềcơcấuvốntrongquátrìnhkinhdoanh.Việcbốtrícơcấuvốncànghợplýbaonhiêuthìviệcsửdụngvốncànghiệuquả.Cóthểđịnhnghĩa:cơc ấuvốnlàquanhệtỷlệcủatừngloạitrongtổngvốncủadoanhnghiệp,từđótacó:

TSCĐvàđầutưdàihạnTỷtrọngTSCĐ =

Hoặc = 1 - Tỷtrọng

TSLĐTỷtrọngTSLĐ =

TổngtàisảnTSLĐvàđầutưngắnhạnTổngtàisản

Thứnhất:Mứcđộtrangbịkỹthuậtchongườilaođộng.

Đâylàchỉtiêuxemx é t tàisảncốđịnhđãtrangbịđủhaythiếu

Thứhai:xemxétsựbiếnđộngcủacơcấutàisảncốđịnhcăncứtheochức

năngcủatàisảncốđịnh.Trongquátrìnhsảnxuấtkinhdoanhthìtàisảncốđịnhđượcchialàmhailoại:tàisảncốđịnhdùngtrongsảnxuấtvàtàisảncốđịnhdùngngoàisảnxuất.Sửdụngchỉtiêunguyêngiáđểtínhtỷtrọngcủatừngbộphậntàis ảncốđịnhtrongtổngtàisảncốđịnh(cơcấutàisảncốđịnh).

Việckhắcphụchiệntượngthiếutàisảncốđịnhsẽdễhơnthừatàisảncốđịnh

1.4.1.3 Phântíchhiệuquảsửdụngvốnlưu động:

Tàisảnlưuđộngtiếnhànhchuchuyểnkhôngngừngtrongquátrìnhsảnxuấtkinhdoanh,quamỗichukỳsảnxuấtkinhdoanhvốnlưuđộngtrảinhiềuhìnhtháikhácnhau(tiền–hàngtồnkho-khoảnphảithu-

tiền).Việcquảnlývàsửdụngt à i sảnlưuđộngcóýnghĩatolớntrongviệcđảmbảochoquátrìnhsảnxuấtvàlưuthôngđượcthuậnlợi

Quimôcủatàisảnlưuđộnglớnhaynhỏphụthuộcbởinhiềunhântốnhưq u y môsảnxuất, trìnhđộkỹthuật, trìnhđộcôngnghệvà tổchứcsảnxuất,trìnhđột ổchứccungứngvậttưvàtiêuthụsảnphẩm

Tàisảnlưuđộnggồmnhiềuloạitàisảnkhácnhauvềtínhchất,vịtrítrongquátrìnhsảnxuấtnhư:tiền,cácloạihàngtồnkho,cáckhoảnphảithu,cáckhoảnđầutưngắnhạn

Đốivớicácloạitiền:tiềncácloạidựtrữnhiềuhayítsẽtrựctiếpảnhhưởngđếnhoạtđộ

ngthanhtoánvàhiệuquảsửdụngđồngtiền.Dođó,đểkiểmsoátcót h ểtínhtỷtrọngcủatiềntrongtổngtàisảnlưuđộngnóichung

mbảochohoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhđượctiếnhànhbìnhthường,liêntụcvàđápứngyêucầuthịtrường.Mứcđộtồnkhocủatừngloạicaohaythấpphụthuộcvàorấtnhiềuyếutốnhư:loạihìnhkinhdoanh,chếđộcungcấpđầuvào,mứcđộtiêuthụsảnphẩmthờivụtrongnăm.Đểđảmbảochosảnxuấtđượctiếnhànhliênt ục,đồngt h ờiđápứngđủchonhuc ầucủakháchhàng,mỗidoanhnghiệpcầncómứctồnkhohợplý

Vòngquayhàngtồnkho =

Chỉtiêunàycànglớncàngtốt

GiávốnhàngbánHàngtồnkho

Đốivớicáckhoảnphảithu:trongquátrìnhhoạtđộng,việcphátsinhcá c khoảnphảith

u(kểcảphảitrả)làđiềutấtyếu.Cáckhoảnphảithulớnchứngtỏdoanhnghiệpbịchiếmdụngvốnnhiều,sốvốnlưuđộngbịchiếmdụnglàkhoảnkhôngsinhlời.Dođó,nhanhchónggiảiphóngsốvốnbịứđọngtrongkhâuthanhtoánlàmộtbiệnphápquantrọngcủacôngtáctàichính.Chỉtiêukỳthutiềntrungbìnhsẽthôngtinvềkhảnăngthuhồivốntrongthanhtoán.Chỉtiêunàyđượcxácđịnhnhư sau:

Kỳthutiềntrungbình =

1.4.2 Phươngphápphântích:

1.4.2.1 Phươngphápsosánh:

CáckhoảnphảithuDoanhthubình quânmộtngày

Sosánhl à mộttrongh a i phươngphápsửd ụngphổbiếntronghoạtđộngphântíchđểxácđịnhxuhướng,mứcđộbiếnđộngcủachỉtiêuphântích.Vìvậyđ ể tiếnhànhsosánhphântích,giảiquyếtcácvấnđềcơbảnnhưxácđịnhgốcđểsosánh,xácđịnhđiềukiệnsosánhvàmụctiêusosánh.Vàcầnthoảmãnmộtsốđiềukiệnnhưthốngnhấtvềkhônggian,thờigian,nộidung,tínhchất,đơnvịtính…

Xácđịnhgốcđểsosánhphụthuộcvàomụcđíchcụthểcủasosánh,tuynhiêngốcthườngđượcchọnlàgốcvềthờigianhoặckhônggian,kỳphântíchđượcchọnlàk ỳbáocáohoặckếhoạch,giátrịsosánhcóthểđượclựachọnlàsốtuyệtđối,sốtươngđối,haysốbìnhquân.Nộidungsosánhgồm:

- Sosánhgiữasốthựchiệnkỳnàyvớisốthựchiệnkỳtrước(nămnaysovớin ă m trước,thángnàyso vớithángtrước… )đ ể thấyrõxuhướngpháttriểntàichínhcủadoanhnghiệp,nhằmđánhgiáchínhx á c sựbiếnđộngtàichínhcủadoanhnghiệpnhưthếnàođểkịpthờiđưaracácbiệnphápkhắcphụctrongkỳtới

- Sosánhgiữasốthựchiệnvớisốkếhoạchđểthấyrõmứcđộphấnđấucủadoanhnghiệp

- Sosánhgiữasốliệucủadoanhnghiệpvớisốbìnhquâncủangành,củacácdoanhnghiệpkhácđểđánhgiátìnhhìnhtài chínhcủadoanhnghiệpmình

- Sosánhdọcđểxemxéttỷtrọngcủatừngchỉtiêusovớitổngthể,sosánhngangcủanhiềukỳđểthấyđượcsựbiếnđộngcảvềsốtươngđốivàsốtuyệtđốic ủamộtchỉtiêunàođóquacácniênđộkếtoánliêntiếp

1.4.2.2 Phươngphápphântíchtỷlệ:

Phươngphápnàydựatrênchuẩnmựccáctỷlệcủađạilượngtàichính.Vềnguyêntắcphươngphápnàyyêucầuphảixácđịnhđượccácngưỡng,cácmứcđểnhậnxétđánhgiátìnhhìnhtàichínhcủadoanhnghiệp,trêncơsởsosánhcácchỉsốcủadoanhnghiệpvớicácchỉsốthamchiếu

Trongphântíchtàichínhdoanhnghiệp,cáctỷlệtàichínhđượcphântíchthànhcácnhómđặctrưng,phảnánhcácnộidungcơbảntheomụctiêuhoạtđộngc ủadoanhnghiệp.Đólàc á c nhómtỷl ệthanhtoán,nhómtỷl ệv ềc ơ cấuvốn,nhómtỷlệvềnănglựckinhdoanh,nhómtỷlệvềkhảnăngsinhlời.Mỗinhómtỷl ệlạibaogồmnhiềunhómchỉsốriênglẻ,từngbộphậncủahoạtđộngtàichính.Trongmỗitrườnghợpkhácnhau,tuỳtheogócđộphântích,ngườiphântíchlựachọncácmụctiêukhácnhau.Đểphụcvụchomụctiêuphântíchhiệuquảsửdụng

vốncủadoanhnghiệpngườit a p h ảitínhđ ế nhaomònvôhìnhdosựpháttriểnkhôngngừngcủatiếnbộkhoahọckĩthuật.

1.5 Sựcầnthiếtphảinângcaohiệuquảsửdụngvốncủadoanh nghiệp.

Nângcaoh i ệuq u ảsửdụngv ốns ẽđ ả mbảoa n toànt à i chínhchodoanhnghiệp.Hoạtđộngtrongcơchếthịtrườngđòihỏimỗidoanhnghiệpphảiluônđềc a o tínhantoàn,đặcbiệtantoàntàichính.Đâylàvấnđềcóảnhhưởngtrựctiếpđếnsựtồntạicủadoanhnghiệp.Việcsửdụngvốncóhiệuquảsẽgiúpchodoanhnghiệpnângcaokhảnănghuyđộngcácnguồntàitrợ,cũngnhưkhảnăngthanhtoáncủadoanhnghiệpđượcđảmbảo,giúpdoanhnghiệpcóđủnănglựcphụcvụchohoạtđộngkinhdoanh

Nângcaohiệuquảsửdụngvốnsẽlàđiềukiệnđểdoanhnghiệpthamgiavàoquátrìnhcạnhtranhtrênthịtrường

Đểđápứngcácyêucầuvềsảnlượngcũngn h ư đổimớitrangthiếtbị,máymóchiệnđại… doanhnghiệpcầncóđủvốncũngn h ư tiềmlựccủamình

Nângcaohiệuquảsửdụngvốnsẽgiúpchodoanhnghiệpđạtđượcmụctiêutănggiátrịtàisảncủachủsởhữuvàcácmụctiêukháccủadoanhnghiệpnhưnângcaouytíncủacôngtytrênthươngtrường.Bởivìtrongquátrìnhhoạtđộngkinhdoanhthìviệcdoanhnghiệpcóđượcchỗđứngtrênthịtrườngthìsẽcónhiềukhảnăngmởrộngsảnxuấtkinhdoanh,tạocôngănviệclàmchongườilaođộng.Điềun à y sẽlàmchonăngsuấtcủadoanhnghiệpngàymộtnângcaovàđờisốngcánbộnhânviênsẽđượngnângcao

Nhưv ậ yviệcnângcaohiệuquảs ửdụngvốncủadoanhnghiệpkhôngnhữngmangl ạihiệuquảthiếtthựcchodoanhnghiệpvàngườilaođộngmàcònảnhhưởngtớinềnkinhtếv àxãhội.Dovậydoanhnghiệpphảitìmracácbiệnphápphùhợpđểnângcaohiệuquảsửdụn gvốn.

THỰCTRẠNGSỬDỤNGVỐN CỦAXÍNGHIỆP DỊCHVỤTRỤCVỚTCÔNGTRÌNH–CÔNGTYCỔPHẦNTHUỶSỐ4

GIAIĐOẠN2007–2008 2.1Giớithiệuđặcđiểmcơ bảncủadoanhnghiệp.

2.1.1Quátrình hìnhthànhvàpháttriển:

Xínghiệpdịchv ụtrụcvớtcôngtrìnhtrựcthuộcCôngtycổphầnVậntảithuỷsố4.CôngtycổphầnVậntảithủysố4tiềnthânlàCôngtyVậntảiđườngsôngsố4đượcthànhlậpngày28/2/1983theoquyếtđịnhsố2163/QĐ-

TCcủaBộtrưởngBộgiaothôngvậntảivàchínhthứcđưavàohoạtđộngtừngày1/4/1983trêncơsởtáchratừxínghiệpvậntảisôngBạchĐằngthuộcCụcđườngsôngViệtNam.VớinhiệmvụchínhlàvậnchuyểnthanbằngđườngthủychonhàmáynhiệtđiệnPhảLại,UôngBívàcáckhuCôngnghiệpĐôngBắc

đượcmởtàikhoảnđểgiaodịchtạingânhàng,cócondấuriêng

-Trụsở:Số440đườngHùngVương, phườngHồngBàng,HảiPhòng.

-Điệnthoại:031.3850672–3850693–3798543

Saumộtthờigianchuyểnđổiđểphùhợpvớiyêucầucủacơchếthịtrườngv à nhằmtạođiềukiệnchocôngtypháttriển,đếnngày1/1/2006côngtyđãchínhthứccổphầnhoáthànhcôngtycổphầnvậntảithuỷsố4.Hìnhthứccổphầnhoá“bánmộtphầngiátrịthuộcvốnsởhữucủanhànướchiệncótạidoanhnghiệp”

Từkhithànhlập,côngtyđãquyếtđịnhđầutưtrangthiếtbịđểphụcvụchosảnxuấtkinhdoanh,pháttriểnthêmngànhnghềkinhdoanh,tạoracácsảnphẩm,dịchvụcóchấtlượngđápứngthịhiếutiêudùngngàycàngcaocủakháchhàng.Hiệuquảsảnxuấtkinhdoanhngàycàngđượcnângcao,trướckhicổphầnhoáthìs ảnxuấtkinhdoanhluônbịthualỗchođếnkhitrởthànhcôngtycổphần,côngtyb ắtđầulàmăncólãi,đờisốngcánbộcôngnhânviênngàycàngđượccảithiệnvànângcao

Trongbốicảnhn ềnkinhtếthịtrườnghiệnnay,cùngv ớiviệcphảicạnhtranhquyếtliệtvớinhữngsảnphẩm,dịchvụcùngloại.Côngty

đãdầnkhẳngđịnhđ ư ợ c ưuthếcủamìnhtrênthịtrường,cùngvớisựlãnhđạosángsuốtcủalãnhđạocôngtychắcchắncôngtysẽcóthêmnhiềubạnhàngmớivàpháttriểnngàycàngnhanhhơn

2.1.2 Chứcnăngvànhiệmvụcủacôngty:

*)Chứcnăngcủacôngty:

LàmộtcôngtyvậntảimangtínhđặcthùnhưnghoạtđộngđadạngtrêntấtcảcáctuyếnvậntảinộiđịacủaMiềnBắc.Gồmcácngànhnghềkhácnhaunhư:

- Vậntảiđườngsông,đườngbiểntrongvàngoàinước

- Sửachữavàđóngmớiphươngtiệnvậntảiđườngsông.

- Khaitháckinhdoanhvậtliệuxâydựng

- Lắpđặtcấukiệnbêtông,kếtcấucốtthépbằngcầncẩunối,trụcvớtthanht ảichướngngạivậttrênsông

- Sảnxuấtvàcungứngvậttưhànghóa,hóachất,máymócthiếtbị,phụtùngv ậtliệup hụcv ụchos ảnxuấtgiaothôngvậntải,x â y d ựngvàtiêudùng.Kinhdoanhvậtliệuxâydựng,thiếtbịđồdùngnộithất.Giacônglắpđặtcáccôngtrìnhđiệnnướcvàkếtcấuthép,khungnhômkínhvàvậtliệu,chấtliệucaokhác

*)NhiệmvụcủaCôngty:

- Khôngngừngcảitiến,nângcaochấtlượngsảnphẩm,chấtlượngdịchvụnhằmcungcấpdịchvụtốtnhấtchongười tiêudùng

Hộiđồngquảntrịcủacôngtygồm05thànhviêncónhiệmkỳ05năm.Hộiđồngquảntrịcótoànquyềnnhândanhcôngtyquyếtđịnhcácvấnđềliênquanđếnmụcđích, quyềnlợicủacôngtyphùhợpvớiluậtpháp,trừnhữngvấnđềthuộct h ẩmquyềncủaĐạihộiđồngcổđông

BankiểmSoát:

Bankiểmsoát dođ ạihộiđồngcổđôngbầur a gồm3thànhviêncùngcónhiệmkỳnh

ư nhiệmkỳcủaHĐQT:Làtổchứcthaymặtcổđôngđểkiểmsoátmọi

hoạtđộngkinhdoanhquảntrịvàđiềuhànhcôngty.BankiểmsoátchỉchịutráchnhiệmtrướcĐạihộiđồngcổđôngvàphápluậtvềnhữngvấnđềthuộcquyềnhạnv à nhiệmvụcủamình.

Bangiámđốccôngty:

BaogồmGiámđốcvàPhógiámđốcgiúpviệcchoGiámđốc

Giámđốclàngườiđạidiệntheoluậtphápcủacôngtytrongmọigiaodịch,d o hộiđồ

ngquảntrịbổnhiệm,vàlàngườiquảnlýđiềuhànhmọihoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhcủacôngty

Phógiámđ ố c:Giúpc h o giámđốcđiềuhànhtoànbộhoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhc

ủacôngty.ThammưuchoGiámđốctrongviệcbốtrínhânsựphùhợpvớitìnhhìnhsảnxuấtkinhdoanhc ủacôngty,đềxuấtcá c chiếnlượckinhdoanhvớiGiámđốcnhư:Chiếnlượcthịtrường,chiếnlượctiêuthụsảnphẩmvàquảnlýkháchhàng

Phòngtàichínhkếtoán:

Hạchtoán,thốngkêcáchoạtđộngsảnxuấtkinhdoanhtheoquyđịnhcủanhànước.ThammưugiúpviệcchoGiámđốcthựchiệnnghiêmtúccácquyđịnhv ềkếtoán–

tàichínhhiệnhành.ThườngxuyêncungcấpchoGiámđốcvềtìnhhìnhtàichính,nguồnvốn,hiệuquảsửdụngvốn.Lậpkếhoạchvềvốnvàcáchoạtđộngkinhdoanhcủadoanhnghiệp