Ichimoku tổng hợp

Tenkan Sen : đường tín hiệu Tenkan-Sen = Conversion Line = Highest High + Lowest Low / 2, sử dụng cho 9 phiên Trong khi nhiều người xem Tekan Sen như một đường trung bình đơn giản SMA9 c

Phần 1 : TỔNG QUAN VỀ ĐỒ THỊ ICHIMOKU KINKO HYO

1 Giới thiệu

- Ichimoku Kinko Hyo là một kỹ thuật đồ thị được tạo ra trước thế chiến thứ 2 bởi 1 phóng viên người Nhật là Goichi Hosoda, đã nhanh chóng trở thành công cụ khá phổ thông cho các nhà đầu tư Nhật, không chỉ riêng cho thị trường cổ phiếu mà nó còn được sử dụng cho

currency, bond, futures, commodity và options markets cũng rất tốt Đây là 1 kỹ thuật được công bố cách đây 30 năm nhưng trong những năm gần đấy mới thật sự gây được chú ý bởi lợi ích mà nó đem lại.

- Ichimoku Kinko Hyo có nghĩa là "Cái nhìn thóang qua về sự cân bằng của đồ thị giữa giá và thời gian", phác hoạ lại diễn biến của giá trên biểu đồ một cách trực quan giúp các Trader có một cái nhìn sâu sắc hơn, toàn diện hơn vào hành động giá để nhanh chóng xác định xu thế sắp tới và thời điểm thích hợp để ra/vào thị trường Đây là chỉ báo độc lập không cần sự giúp

đỡ của các kỹ thuật phân tích nào khác.

2.Cấu tạo

Đồ thị Ichimoku gồm có 5 đường trong đó có đến 4 đường được tính đơn giản bằng

cách lấy trung bình giá cao nhất và giá thấp nhất.

1 Tenkan-Sen = Conversion Line = (Highest High + Lowest Low) / 2, sử dụng cho 9 phiên

2 Kijun-Sen = Base Line = (Highest High + Lowest Low) / 2, sử dụng cho 26

Phần 2:Công cụ Ichimoku kinko Hyo

1 Tenkan Sen : đường tín hiệu

Tenkan-Sen = Conversion Line = (Highest High + Lowest Low) / 2, sử dụng cho 9 phiên

Trong khi nhiều người xem Tekan Sen như một đường trung bình đơn giản SMA9 của giá đóng cửa, thì thực ra nó lại được tính toán dựa trên tỷ lệ trung bình của giá cao nhất và thấp nhất cho 9 phiên

Xem xét biểu đồ dưới đây:

Hình 1 - Tenkan Sen vs 9 Period SMA

Như có thể thấy trên biểu đồ, Tekan Sen thường “Flat” hơn so với SMA9 Thực

tế này là bởi vì Tekan Sen được tính theo trung bình của giá cao nhất và thấp nhất chứ không phải trung bình của giá đóng cửa

Ngoài ra, Tekan Sen cũng cho nhiều mức hỗ trợ vững chắc hơn so với SMA9 : tại vùng đánh dấu ( màu vàng ), giá không vượt qua được Tekan Sen trong khi

nó đã phá vỡ và xuyên qua SMA9

Trong một xu hướng giảm giá, Tekan Sen sẽ đóng vai trò như một mức kháng cự.

Các góc của Tekan Sen ( so với giá ) cũng có thể cho chúng ta một ý tưởng : Một Tekan Sen dốc góc cạnh sẽ cho biết giá tăng gần như thẳng đứng trong một thời gian ngắn hoặc động lực mạnh mẽ, trong khi một Tekan Sen phẳng ( Flat Tekan Sen ) sẽ cho biết động lực thấp hoặc không có động lực khoảng thời gian tương tự

Tekan Sen đo lường biến động giá trong một xu hướng ngắn hạn, và cho tín hiệu sớm nhất nên cũng vì vậy mà nó kém tin cậy nhất trong 5 đường của hệ thống Ichimoku Tuy nhiên, khi giá vi phạm Tekan Sen có thể cho một dấu hiệu ban đầu của một sự thay đổi xu hướng, dù vậy, giống như tất cả các tín hiệu khác, điều này cần phải được xác nhận bởi các thành phần khác trước khi đưa ra quyết định kinh doanh

Một trong những ứng dụng chính của Tekan Sen chính là sự giao cắt của nó qua Kijun Sen

Nếu Tekan Sen cắt Kijun Sen từ dưới lên, thì đó là một tín hiệu tăng giá Tương

tự, nếu Tekan Sen cắt Kijun Sen từ trên xuống, đó là một tín hiệu giảm giá

2.Kijun Sen : đường xu hướng

Kijun-Sen = Base Line = (Highest High + Lowest Low) / 2, sử dụng cho 26 phiên

Kijun Sen là một chỉ báo rất quan trọng trong hệ thống Ichimoku và nó có rất nhiều ứng dụng Giống như Tekan Sen, Kijun Sen được tính dựa trên trung bình của giá cao nhất và thấp nhất, nhưng cho 26 phiên (khung thời gian dài hơn) Do vậy, Kijun Sen cũng mang tất cả các tính chất của Tekan Sen

Ngoài ra, do được tính trên một khoảng thời gian dài hơn, nên tín hiệu được cho bởi Kijun Sen trở nên vững chắc và đáng tin cậy hơn so với Tekan Sen

Một khi giá vượt quá một trong hai điểm cao nhất hoặc thấp nhất ( trong 26 phiên ), Kijun Sen sẽ phản ánh bằng cách câu lên hoặc xuống tương ứng Như vậy, xu hướng ngắn hạn có thể được xác định bởi hướng của Kijun Sen Ngoài

ra, các góc độ tương đối của Kijun Sen ( so với đường giá ) sẽ cho biết sức mạnh hay động lực của xu hướng này

Sự cân bằng về giá được thể hiện bởi Kijun Sen trên biểu đồ cũng chính xác hơn

so với Tekan Sen Do đó, các mức hỗ trợ và kháng cự được cho bởi Kijun Sen cũng đáng tin cậy hơn (xem những vùng được đánh dấu trong hình II dưới đây)

Hình 2 - Kijun Sen Support

Khi giá di chuyển quá xa và quá nhanh trong một thời gian ngắn ( mất cân bằng ) , nó có khuynh hướng quay trở lại Kijun Sen Do đó, Kijun Sen được ví như “ trung tâm của lực hấp dẫn “ – thu hút giá về chính nó và đưa giá trở lại trạng thái cân bằng

Hiện tượng này đặc biệt rõ ràng khi Kijun Sen là phẳng ( Flat ) hoặc trendless, như có thể thấy trong hình III dưới đây:

3 Chikou Span: đường trễ

Chikou Span = Lagging Span = Giá đóng cửa hôm nay, được vẽ cho 26 phiên sau

Chikou Span đại diện cho một trong những tính năng độc đáo nhất của hệ thống Ichimoku, biểu thị giá đóng cửa hiện tại là thời gian chuyển dịch ngược về 26 phiên đã qua – cho chúng ta một cái nhìn toàn diện hơn về hành động giá, có thể giúp xác định xu hướng sắp tới

Nếu giá đóng cửa hiện tại ( được mô tả bởi Chikou Span ) thấp hơn so với giá của 26 phiên trước đây, nhiều khả năng giá sẽ giảm

Ngược lại, nếu giá đóng cửa hiện tại cao hơn mức giá của 26 phiên trước đây, nhiều khả năng giá sẽ tăng

Xem xét các biểu đồ trong hình IV và V dưới đây:

Hình 4 : Chikou Span trong một xu hướng tăng giá

Hình 5 : Chikou Span trong một xu hướng giảm giá

Ngoài việc cho chúng ta xác định các khả năng tăng/giảm của giá, Chikou Span cũng cung cấp các mức độ hỗ trợ và kháng cự ( có thể vẽ đường nằm ngang qua điểm được tạo ra bởi Chikou Span để xem các cấp chính và sử dụng chúng trong phân tích )

Xem hình VI dưới đây:

Hình 6 : Các mức hỗ trợ và kháng cự được cho bởi Chikou Span

4 Senkou Span A

Senkou Span A = Leading Span A = (Tenkan-Sen + Kijun-Sen) / 2, được vẽ cho

Giá cả có xu hướng tôn trọng các mức hỗ trợ và kháng cự, như vậy, việc biểu diễn ( vẽ ) Senkou Span A bằng cách chuyển dịch về phía trước 26 phiên sẽ giúp chúng ta nhanh chóng nhìn thấy các mức hỗ trợ và kháng cự từ 26 phiên trước (1 tháng cách đây trên một biểu đồ hàng ngày) so với giá hiện tại

5 Senkou Span B

Senkou Span B = Leading Span B = (Highest High + Lowest Low) / 2, sử

dụng cho 52 phiên, được vẽ cho 26 phiên đầu.

Senkou Span B cũng là thành phần nổi bật nhất, cùng với Senkou Span A tạo thành mây “ Kumo “ hay còn gọi là “ Ichimoku Cloud “ - nền tảng của hệ thống Ichimoku.

Senkou Span B đại diện cho một cái nhìn dài hạn nhất về trạng thái cân bằng của giá trong hệ thống Ichimoku Thay vì chỉ xem xét 26 phiên cuối ( 1 tháng cuối ) dựa trên trung bình của Tekan Sen và Kijun Sen ( Senkou Span A ), Senkou Span B được tính toán dựa trên

trung bình của giá cao nhất và thấp nhất của 52 phiên ( 2 tháng cuối ) , được biểu diễn ( vẽ ) trên biểu đồ bằng cách chuyển dịch về phía trước 26 phiên, như Senkou Span A Điều này sẽ giúp các nhà đầu tư

có được một cái nhìn toàn diện hơn về sự cân bằng của giá, giúp họ xác định các chiến lược kinh doanh tương lai

Phần 3 : KUMO CLOUD

1 Giới thiệu

Kumo là trái tim và linh hồn của hệ thống Ichimoku, cho phép ta gần như ngay lập tức có thể thấy được một bức tranh toàn cảnh về xu hướng của thị trường và mối quan hệ giữa giá với xu hướng đó

Kumo cũng là một thành phần độc đáo nhất trong hệ thống Ichimoku, vì nó cung cấp một cái nhìn đa chiều ( đa điểm ) về các mức hỗ trợ và kháng cự trong một khu vực mở rộng; trái ngược với các hệ thống khác, nơi các mức hỗ trợ và

kháng cự chỉ đơn thuần là một điểm duy nhất trên biểu đồ

Kumo được cấu thành bởi 2 đường là Senkou Span A và Senkou Span B, trong

đó mỗi đường lại cung cấp cho ta một cái nhìn toàn cảnh về sự cân bằng giá cũng như các cấp độ hỗ trợ và kháng cự trong một thời gian dài

Kumo – một vùng không gian mà khi giá lọt vào trong nó ( nơi mức giá cân bằng – thị trường gần như không có xu hướng rõ ràng ) có thể làm cho hành động giá không thể đoán trước được Việc giao dịch trong vùng này là rất mạo hiểm

Sức mạnh của Kumo trở nên rõ ràng hơn khi chúng ta so sánh các mức hỗ trợ và kháng cự truyền thống ( trendline ) với các mức hỗ trợ và kháng cự được cho bởi Kumo.

Trong biểu đồ ( hình 2 ) dưới đây, chúng tôi đã vẽ một Down Trend truyền thống A và một kháng cự truyền thống B ( tại giá 1.1867 ) Khi giá phá vỡ và đóng cửa trên 2 đường này, những Trader giao dịch theo trường phái Breakout nhiều khả năng sẽ đặt một lệnh Buy ngay tại đây ( điểm C ) Nhưng những Trader sử dụng Ichimoku sẽ nhìn vào vị trí của giá ngay mép dưới của Kumo và

dễ dàng nhận ra rằng, sẽ là cực kỳ mạo hiểm cho một lệnh Buy tại vị trí này – một vị trí mà giá đã gặp phải một kháng cự mạnh từ Kumo

và đây là khu vực nhạy cảm, không có gì là chắc chắn để thực hiện một giao dịch Họ cũng nhận thức được rằng, ranh giới trên của Kumo ( điểm E ), đường Senkou Span B có thể là một mức kháng cự đáng kể, do đó, họ sẽ đứng ngoài và chờ đợi một cơ hội tốt hơn.

Nhìn mà xem, sau khi gặp ranh giới Kumo và giảm khiêm tốn khoảng 50 pips, giá đã lao dốc và trượt dài một đoạn gần 500 pips

3 Mối quan hệ giữa giá và Kumo

4 Quan hệ giữa Senkou Span A & Senkou Span B của Kumo

Kumo được tạo thành từ 2 đường Senkou Span A và Senkou Span B, do vậy, ngoài mối quan hệ giữa giá và Kumo, tự bên trong Kumo còn một mối quan hệ khác nữa là quan hệ giữa 2 đường cấu thành nên nó :

- Nếu Senkou A nằm trên Senkou B : giá có thể tăng

- Nếu Senkou A nằm dưới Senkou B : giá có thể giảm

- Nếu Senkou A và Senkou B hoán đổi vị trí cho nhau => xu hướng cũng có thể thay đổi

* Một cách diễn giải khác :

- Nếu Senkou A cắt Senkou B từ dưới lên : giá có thể tăng

- Nếu Senkou A cắt Senkou B từ trên xuống : giá có thể giảm

Tính chất này sẽ được nói rõ hơn ở phần 5 : Chiến lược kinh doanh Ichimoku

5 Độ dày ( chiều sâu) của Kumo

Khi nghiên cứu một biểu đồ Ichimoku, bạn sẽ thấy độ sâu hoặc độ dày của Kumo có thể thay đổi liên tục Độ dày của Kumo là một dấu hiệu của thị trường bất ổn: với một Kumo dày cho thấy giá trong lịch sử biến động cao hơn và Kumo mỏng chỉ một biến động thấp hơn

ð Độ sâu ( độ dày ) của Kumo là thước đo của biến động giá

Mặt khác, Kumo càng dày sẽ cho các mức hỗ trợ và kháng cự càng vững chắc Đây là một tính chất đặc biệt hữu ích của Kumo, để từ đó, các nhà đầu tư có thể

dễ dàng hơn trong việc quản lý rủi ro, xác định các mức cản cũng như các mục tiêu dừng lỗ, chốt lời dựa vào 2 biên của Kumo.

6 Kumo phẳng ( Flat Top/Bottom Kumo )

Phẳng trên hoặc phẳng dưới ( flat top/bottom ) là hiện tượng thường được quan sát ở Kumo Cũng giống như “ hiệu ứng dây thun “ mà một Flat Kijun Sen có thể gây ra với giá, một Flat Senkou Span B cũng có tính chất tương tự Điều này

là bởi vì Senkou Span B chính là đường trung bình của giá cao nhất và thấp nhất qua 52 thời kỳ - nơi mức giá cân bằng

Từ khi giá cả luôn luôn có khuynh hướng tìm cách quay trở lại trạng thái cân bằng, Flat Senkou Span B đại diện cho một lực hấp dẫn mạnh mẽ, thu hút giá về gần nó hơn

Trong một xu hướng tăng, việc Senkou Span B flat sẽ dẫn đến một flat bottom Kumo Ngược lại, trong một xu hướng giảm, việc Senkou Span B flat sẽ dẫn đến một flat top Kumo Điều này sẽ rất có ích cho các nhà đầu tư giúp họ có thể dự đoán được xu thế giá cả sắp tới để có thể xác định điểm vào hợp lý

Phần 4 : CHIẾN LƯỢC GIAO DỊCH SỬ DỤNG HỆ THỐNG

ICHIMOKU

Trước khi đi vào chi tiết sử dụng hệ thống Ichimoku để đưa ra chiến lược giao

dịch hiệu quả và giảm thiểu tối đa rủi ro, chúng tôi xin lưu ý các bạn rằng : Ichimoku Kinko Hyo là một hệ thống lớn khá phức tạp, cấu tạo bởi

5 thành phần, trong đó, mỗi thành phần đóng vai trò như một “tiểu hệ thống” trong một hệ thống lớn, có quan hệ mật thiết và không thể tách rời

Do vậy, trước khi đưa ra một chiến lược giao dịch cụ thể, cần phải có sự thống nhất của tất cả các thành phần thuộc hệ thống Ichimoku

Chúng tôi yêu cầu bạn luôn ghi nhớ điều này khi sử dụng các chiến lược

1 Tenkan Sen/Kijun Sen cắt nhau

Sự giao cắt giữa Tekan Sen và Kijun Sen là một trong những chiến lược giao dịch truyền thống nhất trong hệ thống Ichimoku Kinko Hyo Nếu Tekan Sen cắt Kijun Sen từ dưới lên, đó là tín hiệu tăng giá Ngược lại, nếu Tekan Sen cắt Kijun Sen từ trên xuống, đó là một tín hiệu giảm giá

Giống như tất cả các chiến lược khác trong hệ thống Ichimoku, tín hiêu được cho bởi sự giao cắt giữa Tekan Sen và Kijun Sen cần có sự xác nhận ( thống nhất ) từ các thành phần khác của hệ thống

Nhìn chung, cường độ của tín hiệu có thể được phân thành ba loại chính: mạnh

mẽ, trung bình và yếu

* Tín hiệu mạnh:

- BUY : Tekan Sen cắt Kijun Sen từ dưới lên và vị trí giao cắt phía trên Kumo

- SELL : Tekan Sen cắt Kijun Sen từ trên xuống và vị trí giao cắt dưới Kumo

* Tín hiệu trung bình :

- BUY : Tekan Sen cắt Kijun Sen từ dưới lên và vị trí giao cắt phía trong Kumo

- SELL : Tekan Sen cắt Kijun Sen từ trên xuống và vị trí giao cắt trong Kumo

* Tín hiệu yếu:

- BUY : Tekan Sen cắt Kijun Sen từ dưới lên và vị trí giao cắt phía dưới Kumo

- SELL : Tekan Sen cắt Kijun Sen từ trên xuống và vị trí giao cắt trên Kumo

Như đã nói ở trên, các tín hiệu cần sự thống nhất của tất cả các thành phần, và trong trường hợp này, Chikou Span đóng vai trò để xác nhận tín hiệu :

- Nếu sự giao cắt là tăng giá và Chikou Span phía trên đường giá tại thời điểm

đó, thì đây là tín hiệu tăng mạnh

- Nếu sự giao cắt là giảm giá và Chikou Span phía dưới đường giá tại thời điểm

đó, thì đây là tín hiệu giảm mạnh

- Nếu vị trí giao cắt nằm đối diện với Chikou Span qua đường giá thì đây là một tín hiệu ( tăng/giảm ) yếu

A Mở giao dịch

Mở giao dịch ngay tại vị trí giao cắt Tuy nhiên cần để ý các mức hỗ trợ/ kháng

cứ gần đó và chỉ nên vào lệnh ở phía trên/dưới ngưỡng đó ( nếu có )

B.Đóng giao dịch

Vị trí đóng giao dịch phụ thuộc vào diễn biến cụ thể trên biểu đồ Thông thường nên đóng giao dịch khi Tekan/Kijun cắt nhau theo hướng ngược lại, tuy nhiên, cần kết hợp với kỹ năng quản lý vốn hoặc có thể xem xét các time-frame khác

để thoát sớm hơn, hoặc có tín hiệu khác bất lợi

đợi cây nến kết thúc và đóng cửa trên Kumo, sau đó ta đặt một lệnh Buy tại điểm B ( ở giá 1.5918 ) Vị trí Stop-loss an toàn trong trường hợp này là phía dưới đường Senkou Span B, tại điểm C ( giá 1.5872 )

Giá đã tăng liên tục trong khoảng 10 đến 11 ngày Và vào ngày thứ 15, giá giảm kèm theo Tekan Sen đã cắt trở lại Kijun Sen từ trên xuống, tại điểm D, cho thấy một sự đảo chiều của xu hướng Và đây cũng chính là thời điểm để đóng giao dịch Tất toán lệnh ta đã đạt được tổng cộng là 95 pips

Để giảm thiểu tối đa rủi ro, sau khi giá đã di chuyển được một đoạn đủ xa, ta sẽ dời Stop-Loss đến gần điểm vào Sau đó, cùng với hướng di chuyển của giá, ta tiếp tục dời Stop-Loss sao cho cách đường Kijun khoảng 5 – 10 pips khi no di chuyển

2 Giá cắt Kijun Sen

Đây là một chiến lược mang lại hiệu quả cao trong hệ thống chiến lược

Ichimoku Nó có thể được sử dụng hiệu quả gần như trên tất cả các time-frame, mặc dù trên các time-frame nhỏ sẽ ít đáng tin cậy hơn

* Các tính chất :

- Nếu Kijun Sen cắt đường giá từ dưới lên : giá có thể tăng

- Nếu Kijun Sen cắt đường giá từ trên xuống : giá có thể giảm

Tuy nhiên cần có sự xác nhận của các thành phần khác trong hệ thống

Nhìn chung, cường độ của tín hiệu có thể được phân thành ba loại chính: mạnh

mẽ, trung bình và yếu

* Tín hiệu mạnh:

- BUY : tín hiệu cắt tăng giá và vị trí giao cắt phía trên Kumo