giao trinh fx-phan 4

Với một thị trường ngọai hối mở cửa 24/24 giờ mỗi ngày thì sẽ có vô số cơ hội giao dịch với các tin tức, sự kiện , chỉ số kinh tế được công bố.. Dưới đây là một số cặp tiền tiêu biểu mà

Bài 1 - TRADING NEWS (Kinh doanh theo tin t
c trên th trưng ngai hi)

A.Dẫn nhập

• Kinh doanh theo tin tức đang trở thành một kĩ thuật phổ biến để giao dịch trên thị trường ngọai hối,

mà tại sao lại không nhỉ? Bạn sẽ có thể chứng kiến một cặp tiền chuyển động từ 50 đến 100 pips chỉ trong vòng vài giây đồng hồ sau khi một tin tức quan trọng được công bố Bạn ngạc nhiên ư? Thật khó tin Kiếm tiền thật dễ dàng Nhưng đó là sự thật Dĩ nhiên lợi nhuận đạt được hay không còn phụ thuộc vào cách bạn chuẩn bị giao dịch trước giờ công bố tin tức nói trên

• Mục tiêu của bài học này không phải sẽ cung cấp cho bạn một chiến lược giao dịch theo tin tức cụ thể, mà là chỉ ra cho bạn một hướng đi đúng đắn và cho biết một số rủi ro liên quan đến việc giao dịch theo tin tức Chúng tôi chỉ muốn giúp bạn tự mình phát triển các phương pháp kinh doanh phù hợp nhất với bạn mà thôi

I TẠI SAO LẠI NÊN KINH DOANH THEO TIN TỨC?

Bởi vì kinh doanh theo tin tức có thể trở thành một vũ khí lợi hại trong một kho các công cụ kinh doanh của bạn Nếu bạn muốn nó sẽ trở thành vũ khí duy nhất mà bạn thường sử dụng một cách hiệu quả

Các tin tức và chỉ số kinh tế công bố thường làm thị trường chuyển động trong ngắn hạn, đó là cơ hội kinh doanh to lớn đối với các nhà đầu tư theo kiểu Breakout Với một thị trường ngọai hối mở cửa 24/24 giờ mỗi ngày thì sẽ có vô số cơ hội giao dịch với các tin tức, sự kiện , chỉ số kinh tế được công bố

1 Nên kinh doanh theo tin tức các cặp tiền nào?

Dưới đây là một số cặp tiền tiêu biểu mà bạn nên tập trung vào kinh doanh theo tin tức:

Symbol Country Currency Nickname

USD United States Dollar Buck EUR European Union Euro Fiber

GBP Great Britain Pound Cable CHF Switzerland Franc Swissy

Hiện nay có rất nhiều lọai tiền tệ được giao dịch trên thị trường ngọai hối, tuy nhiên danh sách trên đây là dựa vào quy mô nền kinh tế của các quốc gia ấy, tần số phát hành các tin tức kinh tế liên quan và khả năng thanh tóan các giao dịch đồng tiền của họ

2 Khi nào thì tin tức liên quan được công bố?

Danh sách dưới đây sẽ cho biết chu kì các tin tức kinh tế liên quan đến các đồng tiền được công bố:

Symbol Country Time (GMT)

USD United States 13.30 – 15.00

3 Các báo cáo kinh doanh

Hàng ngày sẽ có từ 5 đến 10 tin tức liên quan đến kinh doanh ngọai hối sẽ được công bố, và điều tuyệt vời

là các tin tức ấy lại được các quốc gia lên lịch từ trước, vì vậy bạn có thể chủ động lập kế hoạch giao dịch theo tin tức cho bạn một cách chính xác

Bạn có thể nghĩ rằng 5 đến 10 tin là quá nhiều, nhưng bạn hòan toàn có thể lựa chon các tin tức nào, liên quan đến đồng tiền ưa thích nào của bạn để đặt lệnh giao dịch Thực ra chỉ có một vài báo cáo/tin tức cực

kì quan trọng liên quan đến vài đồng tiền chính, được công bố mỗi tháng một lần, và mỗi lần công bố đó sẽ làm thị trường chao đảo, bạn hòan tòan có thể chỉ chọn thời điểm mà tin tức ấy công bố để giao dịch cũng

đã tuyệt vời lắm rồi

Trong bài học này, chúng tôi sẽ chỉ lấy ví dụ về đồng tiền USD và các tin tức của nền kinh tế Mỹ liên quan đến đồng tiền ấy, vì đồng USD tham gia vào phần lớn các giao dịch tiền tệ và có xu hướng tác động quan trọng nhất trên thị trường Forex Dưới đây là một số các tin tức mà khi công bố sẽ khiến thị trường chuyển động mạnh:

• Employment Growth (việc làm)

• Interest Rate decisions (quyết định lãi suất)

• Trade Balance (cán cân thương mại)

• Gross Domestic Product (tổng sản phẩm quốc nội)

• Retail Sales (tình hình bán lẻ)

• Durable Goods (hàng hóa lâu bền)

• Inflation reports (Consumer Price Index and Producer Price Index) (tình hình lạm phát/CPI và PPI)

• Foreign Purchases report (TIC Data) (tình hình giao dịch trái phiếu quốc tế)

Tương tự như vậy, mỗi quốc gia đều có một danh sách các tin tức, báo cáo, chỉ số kinh tế, họ thường lên lịch công bố từ trước, và có rất nhiều các trang web quan tâm đến thị trường ngọai hối đăng tải, bạn hòan tòan có thể dễ dàng tìm biết được

II NHỮNG ĐIỀU CẦN BIẾT KHI GIAO DỊCH THEO CÁC TIN TỨC KINH TẾ

Thế là chúng ta đã biết giao dịch theo tin tức là như thế nào và khi nào có thể thực hiện nó, nhưng chúng

ta cũng cần biết một số khái niệm then chốt trước khi đặt lệnh giao dịch theo tin tức:

Trong khi số các tin tức hoặc báo cáo thực sự có thể làm một cặp tiền chuyển động trong dài hạn, thì trong ngắn hạn, sự khác biệt giữa kì vọng của thị trường và con số thực được công bố, chính là cơ hội tiềm năng cho phong cách giao dịch Breakout Điều này cũng có nghĩa là nếu con số công bố và kì vọng của thị trường là tương đồng thì sẽ không gây nên sự xáo động lớn trên thị trường

Sự yên tĩnh của thị trường trước khi công bố một báo cáo hoặc tin tức quan trọng được chờ đợi, chính là

cơ hội lớn cho sự di chuyển đáng kể của thị trường, và cũng chính là cơ hội đặt lệnh giao dịch của bạn Trong một thị trường yên tĩnh có nghĩa là có ít nhà đầu tư đang giao dịch, họ đang chờ một chất xúc tác,

và tin tức công bố chính là chất xúc tác đó, khi ấy một số lượng lớn các nhà đầu tư cùng nhảy vào thị trường, vì vậy số lượng pips chuyển động là rất đáng kể

Tùy thuộc vào tầm quan trọng của báo cáo/tin tức và mức độ chênh lệch của con số kì vọng và con số thực được công bố, mà cơ hội cho bạn đặt lệnh giao dịch theo phong cách Breakout cũng hết sức ngắn ngủi và chỉ kéo dài chỉ vài phút, thậm chí vài giây Vì vậy nó thường phù hợp với các giao dịch trong ngày, thậm chí trong phiên thị trường Á hoặc Âu hoặc Mỹ

1 Kinh doanh Forex và những rủi ro của riêng bạn

Bạn đã biết những lợi ích của kinh doanh Forex, nhưng bạn cũng nên biết những rủi ro có thể gặp phải, ví

dụ động tác đặt lệnh của bạn không chính xác, không kịp thời, bạn nên hết sức cẩn thận khi điền những

thông số về stoploss/takeprofit/số lot….bởi vì nếu sơ suất bạn có thể lãnh đủ và chuyển từ khả năng thu được lợi nhuận lớn sang thành thua lỗ thảm hại

Bạn có thể bị một số nhà môi giới ‘đóng băng lệnh đặt giao dịch’ của bạn ngay trước khi công bố một tin tức quan trọng cho thị trường từ khoảng 30 phút trước khi phát hành tin tức đó Điều này là do có thể nhà môi giới thực hiện việc nhận quá nhiều lệnh đặt, và họ có nguy cơ mất quá nhiều tiền nếu chấp nhận hết các lệnh đặt đó Chứ không phải do máy tính của bạn có vấn đề hoặc thao tác của bạn bị lỗi

Các tin tức hoặc báo cáo quan trọng thường làm thị trường biến động ít nhất khoảng 20-50 pips trong chỉ một giây, tin tức càng có độ nhạy cảm cao thì càng nguy hiểm, kể cả với các nhà đầu tư giàu kinh nghiệm, bạn có thể thu lợi nhanh chóng, nhưng cũng có thể thua lỗ nhanh không kém

2 Phương pháp kinh doanh theo tin tức

Nếu bạn chọn việc đặt lệnh theo hình thức ‘hợp đồng lựa chọn hai chiều/straddle’, thì đây là hình thức rất

dễ thực hiện và không đòi hỏi nhiều suy nghĩ, tuy nhiên nó có lẽ là hình thức rủi ro nhất của kinh doanh theo tin tức Về cơ bản bạn chỉ cần đặt sẵn hai lệnh chặn trên và dưới mức giá đang giao dịch trên thị trường, khi tin tức công bố, nếu thị trường biến động lên hoặc xuống lệnh của bạn sẽ tự động được khớp

và bạn sẽ đều có cơ hội thành công, thật đơn giản, tuy nhiên nếu bạn đặt các ‘lệnh chờ’ không chính xác (quá xa) hoặc các thao tác của bạn với các con số trong cửa sổ đặt lệnh không chính xác, bạn sẽ có nguy

cơ thua lỗ lớn

Một phương pháp khác được số đông các nhà đầu tư ưa dùng hơn là bạn nên xác định có hoặc không các tin tức hoặc báo cáo quan trọng, và xác định nhu cầu giao dịch của mình Phương pháp này có ít rủi ro hơn việc đặt ‘lệnh chờ’ nói trên

Hãy tự xác định tin tức nào là quan trọng và thị trường đang chờ đợi nó, và tìm hiểu xem gần đây loại tin tức nào được thị trường phản ứng mạnh Ví dụ thời gian này các tin tức liên quan đến vấn đề lãi suất của FED hay các ngân hàng TW các nước/khu vực/ được coi là các tin tức nhạy cảm với thị trường, vì nó báo hiệu về tình hình kinh tế là phục hồi hoặc suy thóai

Tiếp đó bạn nên theo dõi trên bảng thống kê (có thể là của riêng bạn) về thời gian công bố tin tức đó với mức độ biến động của thị trường, và bạn có thể rút ra một ‘quy luật’ nào đó có ích cho quyết định đặt lệnh giao dịch của bạn Ví dụ chỉ số Non Farm Payrolls của Mỹ trong các tháng từ đầu năm 2010 đến nay chẳng hạn

B.Tóm tắt về kinh doanh theo tin tức

Bạn có thấy thật dễ khi kinh doanh theo tin tức không? Không dễ nhưng cũng không đáng sợ lắm đâu Bạn nên thực hành phương pháp kinh doanh theo tin tức với nhiều loại tin khác nhau của nhiều đồng tiền khác nhau, rồi chắc chắn bạn sẽ cảm thấy rằng loại tin tức nào thường được thị trường hưởng ứng mạnh mẽ khi công bố, lọai tin tức nào khiến thị trường biến động bất thường, và bạn cần tránh tin tức nào Như bất

kì phương pháp nào, để có thể thành công và thu được lợi nhuận như mong đợi, bạn cần chuẩn bị cẩn thận và tự tin khi thực hiện phương pháp giao dịch này Bạn có thể sẽ mất thời gian cho việc thực hành, nhưng sau đó bạn sẽ nhận thấy sự thú vị với hình thức kinh doanh theo tin tức này

Bài 2: Mind Games – Tác đng tâm lí trong th trưng kinh doanh ngai hi

I.Giới thiệu khái quát về tâm lí giao dịch

Một câu hỏi đặt ra là: tại sao một vài người giao dịch có lời còn hầu hết thì không? Sự thực là có đến hơn 90% nhà đầu tư trên thị trường Forex bị thua lỗ

Khi nói đến giao dịch trên thị trường ngọai hối, chiến thắng là một vấn đề của tâm lí hơn là vấn đề của kĩ thuật Bất kì một nhà đầu tư nào đã mất một thời gian giao dịch trên thị trường này đều nhận thấy rằng tâm

lí tác động rất lớn vào cả hiệu suất các lệnh giao dịch của họ và cả sự chuyển động của thị trường Vì thế chiến thắng hay không phụ thuộc vào sự hiểu rõ chính bản thân bạn và hiểu được tâm lí dịch chuyển trên thị trường

Tìm hiểu tâm lí trong kinh doanh không có gì mới mẻ, lạ lẫm, đơn giản là mọi hành vi kinh doanh đều được thực hiện bởi những con người cụ thể, với các thói quen, sở thích, tính cách….hết sức khác biệt

Thường thì đa số nhà đầu tư đều đinh ninh rằng giao dịch trên thị trường là một trò chơi tóan học, xác suất, lô gic, bởi họ đều được tiếp cận với các bài học lí thuyết đầy tính kĩ thuật ngay từ buổi đầu tham gia Vậy tại sao các tính tóan hết sức nghiêm khắc và chính xác của tóan học áp dung trong thị trường lại thường dẫn đến một kết cục là đại đa số bị thua lỗ và một thiểu số ít ỏi có thể chiến thắng? Trong khi tất cả

họ đều có cơ hội tiếp cận với những công cụ, dữ liệu như nhau, những biểu đồ giống nhau, những cách thức giao dịch kinh điển như nhau? Nếu là tóan học thì sẽ phải có một kết quả giống nhau chứ nhỉ?

Rõ ràng vấn đề thuộc về tâm lí cá nhân nhà giao dịch, bởi vì bất kì ai muốn xây dựng một kế hoạch giao dịch thì việc đầu tiên phải làm là hiểu rõ chính bản thân họ thực sự muốn gì

Các nhà phân tích đã chỉ ra rằng: các con số không biết nói dối, nhưng tâm trí của bạn thì có đấy, sự hi vọng hoặc sợ hãi của bạn đã làm cho bạn “nhìn” thấy những điều mà các con số không hiển thị Khi bạn đang đầu tư vào một lọai tiền tệ là bạn đang đầu tư nhiều hơn tiền, bạn đang đầu tư cả tình cảm của bạn vào đó, bạn có cảm giác của một người có “quyền lực” Đối với hầu hết nhà đầu tư, việc thể hiện quyền lực của họ quan trọng hơn việc kiếm tiền Ví dụ như việc “cắt lỗ” khi nhận ra sai lầm/ngược song/ngược xu hướng/, lẽ ra bạn cần nhanh chóng thực hiện động tác đơn giản này để chuyển sang giao dịch khác thích hợp hơn, khôn ngoan hơn, tạm thời chấp nhận thua cuộc ở cái “lệnh” đó mà thôi, nó không hề là dấu hiệu phản ánh sự suy giảm giá trị bản thân bạn chút nào hết, nó cũng chẳng nói lên bạn là ai cả, nó chỉ đơn giản là một sự mất mát, và cách đối phó với mất mát đơn giản nhất là ngăn chặn mất mất tiền bằng cách di chuyển ra khỏi mất mát đó Vậy thôi Còn nếu bạn cố chấp, ương bướng, cứng đầu khăng khăng giữ nguyên vị trí cũ, thì đơn giản nó sẽ làm bạn tê liệt trong các giao dịch

Một cảm xúc khác là: đối với các nhà đầu tư thua lỗ, thì mất mát bị coi như thất bại, còn đối với nhà đầu tư thành công thì mất mát được coi như bài học Nhà đầu tư thành công luôn luôn nhìn được bức tranh lớn

dù chỉ giao dịch trên một thị trường nhỏ Hãy luôn nhơ rằng: giao dịch không bao giờ phá hủy nhà đầu tư, chỉ có nhà đầu tư tự hủy họai chính bản thân họ mà thôi

Bạn cần thay đổi thái độ của bạn với việc tiến hành các giao dịch, hầu hết các nhà đầu tư trên thị trường đều chỉ cố gắng thực hiện một cách hòan hảo các thao tác mang tính lý thuyết, như đọc các dữ liệu và biểu đồ/chart/, đặt lệnh và chốt lệnh…Kinh doanh ngọai hối là một trò chơi tâm lí và việc đầu tiên cần làm

là phải đào luyện tâm trí của nhà đầu tư, việc này thường bị bỏ bê không quan tâm, và đó có thể là lí do vì sao hơn 90% là thua cuộc

Thu thập các kiến thức về thị trường thực sự không khó khăn với bất kì ai có trí thông minh trung bình chỉ sau một vài năm tiếp cận, nhưng nó không quyết định kết quả giao dịch của một nhà đầu tư Vấn đề là ở việc đưa ra một quyết định giao dịch Đây thực sự là việc làm khó khăn cho tất cả các nhà đầu tư Một số

có thể nhanh chóng và dễ dàng ra quyết định và thành công, còn đa số thì khó khăn khi ra quyết định và thất bại

Kinh doanh là một trò chơi đòi hỏi nhà đầu tư phải có tâm lý vững vàng và không phù hợp cho tất cả mọi người, cũng không có một cái khuôn khổ chung cho tất cả mọi người Kinh doanh thực chất là quá trình khắc phục sự sợ hãi, tham lam và đạt được sự yên tĩnh-cân bằng trong tâm trí nhà đầu tư Mỗi nhà đầu tư nên tìm cho mình một phương pháp riêng phù hợp với hệ thống riêng, nhu cầu riêng, tính cách riêng của bản thân anh ta, không loại trừ việc anh ta sẽ phải mất một số tiền không nhỏ cho quá trình thử nghiệm

Hệ thống và phương pháp đã mang lại thành công cho người này có thể sẽ hoàn toàn không thích hợp cho người khác

Một nhà đầu tư thành công là thắng được càng nhiều lệnh càng tốt và mất càng ít càng tốt

Hầu hết các nhà đầu tư thành công đều có ít nhất 3 đặc điểm về tâm lí/cảm xúc nổi bật sau:

- Quy tắc và đam mê

- Tự tin và can đảm

- Kiên nhẫn và bền bỉ

Một người có thể có một hệ thống và phương pháp giao dịch tốt, nhưng tâm lí không vững vàng thì cũng

có khả năng rất lớn để thất bại Ngược lại một người chỉ có một phương pháp giao dịch tầm thường, nhưng lại có những quy tắc vững chắc với kĩ năng tâm lí mang tính trí tuệ lại chính là người có tiềm năng chiến thắng Một “bí quyết” của thành công là “không có bí quyết nào cả”! Bởi đơn giản là: phương pháp giao dịch phải phù hợp với phong cách tâm lí của chính nhà đầu tư

II.Quy tắc và đam mê

1 Quy t c

Đa số các nhà đầu tư thường không tuân thủ nguyên tắc mà mình đã đặt ra, sau đó họ lại thốt lên đầy hối tiếc rằng “tôi biết là bạn đã nghe đến nó hàng triệu lần, nhưng hãy tin tôi đi, nó thực sự quan trọng” Những nhà đầu tư thất bại lại thường căm ghét các quy tắc, họ thường dễ dàng phá bỏ quy tắc do chính họ đặt ra khi tiến hành giao dịch thực tế Quy tắc sẽ giúp bạn lập kế hoạch giao dịch và tuân thủ kế hoạch đó hiệu quả hơn Quy tắc chính là “thói quen và sự tuân thủ” Quy tắc vàng của giao dịch chính là: “không có cơ

hội-không mua bán” (No signal – No trade)

2 Đam mê

Bạn biết không 1/3 cuộc đời của chúng ta là dành cho công việc, vì vậy bạn nên hưởng thụ từng giây phút cuộc đời mình bằng cách yêu thích/say mê công việc của mình, và “tiền” chính là phần thưởng bằng hiện vật cho sự đam mê ấy Chính vì có sự đam mê, yêu thích công việc giao dịch của mình, mà bạn sẽ tự nguyện tìm kiếm những lời khuyên của các chuyên gia giàu kinh nghiệm, có thể chịu đựng nổi những thăng trầm trong thị trường và đôi khi bạn cũng không biết tại sao mình lại có thể làm cái công việc giao dịch này nữa

Tóm lại kĩ năng mang tính trí tuệ này bao gồm cả hai khía cạnh là: quy tắc và sự đam mê Bạn làm việc có quy tắc và vì đam mê nên bạn không bị chi phối bởi những biến động nhạy cảm của thị trường

III.Tự tin và can đảm

Đặc điểm nổi bật của các nhà đầu tư thành công là họ tin tưởng vào chính bản thân mình Họ luôn tự tin và lòng can đảm để kiên định gắn bó với kế hoạch của mình, không tự phá bỏ quy tắc, sẵn sàng đi ngược lại với đám đông nếu thấy cần thiết và có thể hình dung rõ ràng về kết quả cuối cùng trong tâm trí Nếu nhà đầu tư chỉ biết rất rõ nơi nào và khi nào giá cả đang lên và có sẵn một kế hoạch giao dịch, nhưng vẫn có thể thất bại, vì họ không chế ngự được tính tham lam, sự sợ hãi, nỗi thất vọng và sự giận dữ…, khi ấy tất

cả sự hiểu biết về thị trường và kế hoạch giao dịch kia sẽ trở nên vô dụng

Nhưng làm thế nào để có sự tự tin và lòng can đảm? bạn hãy kiên nhẫn thu nhặt kiến thức, rèn luyện nhân cách, trở thành một con người độc lập, không ngại thể nghiệm trên thị trường và cuộc sống, quan trọng hơn là lắng nghe và thấu hiểu chính các nhu cầu của bản thân bạn, lúc đó bạn sẽ giảm bớt đi sự sợ hãi, càng kiểm soát tốt hơn cảm xúc, lúc đó bạn sẽ trở thành một con người đầy tự tin và can trường, và bạn

đã sẵn sàng trở thành người chiến thắng trên thị trường rồi đó

IV.Kiên nhẫn và bền bỉ

Thật kì lạ, trong thời đại của Fastfood hiện nay, người ta muốn tìm kiếm nhiều lợi nhuận nhưng lại không muốn chịu rủi ro, không cần nỗ lực, không cần tốn thời gian Tuy nhiên rõ ràng là thị trường biết nhiều thứ hơn tất cả chúng ta, vì vậy bạn cần kiên nhẫn chờ đợi một thời cơ thích hợp, với nguyên tắc “không có cơ hội-không mua-bán”

Mọi nhà đầu tư thành công đều biết rõ phần thưởng của sự “kiên nhẫn và chờ thời”, anh ta luôn chờ đợi để tìm đúng điểm vào-ra một cách thích hợp nhất và thu lợi

L ng nghe th trưng

Bạn cần biết rằng: thị trường luôn cung cấp những thông tin kinh tế đáng giá và bạn cần nhận biết được nhu cầu của thị trường từ những động thái, tín hiệu của hệ thống giao dịch Sự thực là thị trường luôn mách bảo cho bạn nhiều hơn là những gì bạn nghĩ là biết về nó

Bạn cần kiên nhẫn trong cả việc chờ đợi cơ hội thích hợp để giao dịch và ngay cả trong khi bạn đang tiến hành giao dịch, điều này sẽ giúp bạn tránh được việc thu lời quá sớm hoặc thua lỗ quá nhiều Kiên nhẫn nhưng phải tuân thủ nguyên tắc đóng lệnh khoa học Và đương nhiên bạn cần không ngừng, bền bỉ rèn luyện các kĩ năng tâm trí và thu thập kiến thức thị trường nếu bạn muốn trở thành một nhà đầu tư chuyên nghiệp

Phụ lục:

Khi giao dịch Forex

Thấy vui ơi là vui

Khi kiếm được nhiều tiền

Hiểu niềm vui chiến thắng

Biết rõ hướng thị trường

Điểm vào-ra đúng lúc

Bình tĩnh và kiên nhẫn

Kế tác chiến rõ ràng

Lúc thất bại đau thương

Vui biết rõ nguyên nhân

“Nôn nóng nhanh nhiều tiền

Lòng tham lam mờ mắt

Hi vọng và sợ hãi

Không quy tắc giao dịch”

Vui niềm vui lớn nhất

Ta nhận được chính mình

2 Trading Psychology

1 Trendline là bạn của bạn

2 Sử dụng các điểm dừng bảo vệ để hạn chế tổn thất Không sử dụng quá mức dừng lỗ chặt chẽ

3 Sử dụng ít nhất một 3-1 thưởng-to-rủi ro tỷ lệ

4 Không bốc đồng thương mại; có một kế hoạch

5 Kế hoạch của bạn làm việc và làm việc kế hoạch của bạn

6 Thương mại với kế hoạch một - không phải với hy vọng, tham lam, hay sợ hãi Kế hoạch mà bạn

sẽ nhận được trên thị trường, có bao nhiêu bạn sẽ có nguy cơ về thương mại, và nơi mà bạn sẽ mất lợi nhuận của bạn

7 Thương mại chỉ với một chiến lược mà bạn đã chứng minh cho mình

8 Kiểm soát rủi ro

A) Không bao giờ có nguy cơ nhiều hơn 3-4 phần trăm vốn của bạn về thương mại bất kỳ

B) dự định điểm của bạn xuất cảnh trước khi bạn nhận được vào một thương mại

c) Nếu bạn bị mất một số tiền định trước một số vốn khởi đầu của bạn, ngừng kinh doanh, phân tích những gì đã đi sai, và chờ cho đến khi bạn cảm thấy tự tin trước khi bắt đầu kinh doanh

9 Biết tại sao bạn đang ở trong các thị trường Để giảm bớt sự nhàm chán? Để nhấn nó lớn? Khi bạn có thể thành thật trả lời câu hỏi này, bạn có thể trên đường đến thành công kinh doanh ngoại hối

10 Không thương mại các khung thời gian Thương mại mẫu Mô hình đảo ngược, và các mẫu breakout xuất hiện thường xuyên Tìm hiểu để tìm các mô hình trong thời gian bất kỳ khung

11 Tìm hiểu để được thoải mái khi ở thiểu số Nếu bạn có quyền trên thị trường, hầu hết mọi người

sẽ không đồng ý với bạn (90% người thua, người thắng 10%)

12 Phân tích kỹ thuật là một kỹ năng được cải thiện với kinh nghiệm và học tập Luôn luôn là một học sinh học tập và giữ

13 A "mua và giữ" không áp dụng chiến lược trong kinh doanh ngoại hối

14 Không overtrade

15 Có hai tài khoản Một thực tài khoản và một tài khoản demo khác Học không chỉ dừng lại khi đô

la giao dịch bất bắt đầu Giữ các tài khoản demo và sử dụng nó để kiểm tra các ngành nghề thay thế, điểm dừng thay thế, vv

16 Kiên nhẫn là quan trọng không chỉ trong chờ đợi cho đúng ngành nghề, mà còn trong ở với các ngành nghề đang làm việc

17 Các bảng xếp hạng phản ánh tâm lý bullish hay bearish của thị trường

18 Có ba quyết định đối mặt với các nhà kinh doanh, cho dù để đi dài, đi ngắn hoặc không làm gì

cả Khi một thị trường đang tăng, chiến lược tốt nhất là một lợi thế Khi thị trường đang lâm, cách tiếp cận thứ hai sẽ được chính xác Tuy nhiên, khi thị trường đang chuyển hướng, thứ ba choise-để

ở ra khỏi thị trường, thường là thông minh nhất

19 Cắt lỗ là đau khổ cho mọi khả năng trader.The để cắt giảm tổn thất của một người trong thời gian là dấu hiệu của một nhà kinh doanh dày dạn

20 Thương nhân chuyên nghiệp tập trung vào các hạn chế rủi ro và bảo vệ thương nhân

capital.Amateur tập trung vào bao nhiêu tiền họ có thể làm cho trên mỗi trade.Professional luôn lấy tiền đi từ nghiệp dư

21 Kinh doanh là một đơn giản, nhưng nó không phải là easy.If bạn muốn ở lại trong kinh doanh này, để lại "hy vọng" tại cửa và dính vào điểm dừng của bạn

Bài 3: ĐÒN BẨY CHẾT NGƯỜI (Leverage the Killer)

Hầu hết các nhà giao dịch & quản lý tiền bạc chuyên nghiệp đều giao dịch một lot chuẩn (standard) cho

mỗi $50,000 trong tài khoản.Với tài khoản nhỏ hơn,họ sẽ giao dịch qui mô nhỏ hơn,có nghĩa là họ giao dịch một lot nhỏ (mini) cho mỗi $5,000 trong tài khoản

Hãy để điều đó thấm vào đầu bạn trong vài giây

Nếu các nhà giao dịch chuyên nghiệp làm như vậy,thì tại sao những nhà giao dịch còn non nớt hơn lại nghĩ rằng họ có thể thành công khi giao dịch 100 ngàn lot chuẩn với tài khoản $2,000 hoặc 10 ngàn lot mini với $250?

Không quan tâm đến những gì mà những người môi giới Forex nói,bạn đừng bao giờ mở một “standard

account” chỉ với $2,000 hay “mini account” chỉ với $250.Lý do đầu tiên khiến các nhà giao dịch non trẻ thất

bại không phải là vì họ dở, mà bởi vì ngay từ đầu họ đã bị hụt vốn và không thực sự hiểu cơ chế hoạt động của đòn bẩy

Đừng bắt đầu công việc kinh doanh của bạn bằng sự thất bại

Chúng tôi đề nghị bạn nên có tối thiểu $100,000 vốn giao dịch trước khi quyết định mở một “standard

account” ,$10,000 cho một “mini account” , hoặc $1,000 cho một “micro account”

Vì vậy, nếu bạn chỉ có $60,000, hãy mở một “mini account”.Nếu bạn chỉ có $8,000 hãy mở một “micro

account”.Nếu bạn chỉ có $250, hãy mở một tài khoản “demo” và đầu tư cẩn thận cho đến khi kiếm thêm

được $750 đủ để mở một “micro account”

Nếu bạn không nhớ điều gì trong bài học này, xin bạn cố gắng nhớ tối thiểu những gì bạn vừa đọc ở trên.Sau đó,hãy đọc lại đoạn trên và nghiền ngẫm nó.Các nhà môi giới cho phép bạn mở tài khoản với chỉ

$250 không có nghĩa là bạn nên mở theo lời họ nói

Đa số các nhà giao dịch ít kinh nghiệm – những người mở tài khoản giao dịch forex với tiền gửi vào loại tối thiểu, thường làm như trên bởi vì họ không thực sự hiểu thế nào là “ đòn bẩy” và “ký quỹ” cũng như ảnh hưởng của chúng đối với giao dịch của họ

Bởi vậy cần nhận thức rõ tầm quan trọng của đòn bẩy trong giao dịch.Nếu bạn không có kiến thức vững chắc về “đòn bẩy” & “ký quỹ”, chắc chắn bạn sẽ chỉ phí hoài tài khoản giao dịch của mình mà thôi

I ĐỊNH NGHĨA ĐÒN BẨY

Định nghĩa về “đòn bẩy” trong sách giáo khoa nghĩa là có kh năng điu khin mt lưng tin ln

Thí dụ, trong forex, bạn có thể chi phối $100,000 với chỉ $1,000 tiền gửi Đòn bẩy của bạn, được thể hiện ở các tỉ lệ , ở đây là 100 :1 Bây giờ với chỉ $1,000 bạn đang chi phối đến $100,000

Chẳng hạn,giá trị $100,000 đầu tư tăng lên tới $101,000 Nếu bạn phải tự mình huy động toàn bộ số vốn là

$100,000, tiền lời của bạn sẽ là 1% bé nhỏ ( $1,000 thu về / $100,000 đầu tư ).Cái này gọi là đòn bẩy 1 : 1

.Dĩ nhiên, trong trường hợp này gọi đòn bẩy 1 : 1 là cách gọi không đúng bởi vì bạn phải tìm cách huy động được toàn bộ số tiền mà bạn đang cố gắng kiểm soát, vậy thì đâu là đòn bẩy trong trường hợp này ? Thật may mắn, bạn không phải được bẩy theo tỷ lệ 1 : 1 , mà bạn được bẩy theo tỷ lệ 100 : 1 Nghĩa là bạn chỉ cần $1,000 tiền vốn của bản thân, và tiền lời của bạn sẽ là 100% ( $1,000 thu về / $1,000 đầu tư ban đầu )

Bây giờ chúng ta hãy làm một bài tập nhanh.Hãy tính xem tiền lời của bạn sẽ là bao nhiêu nếu bạn mất

$1,000.Nếu bạn tính toán theo cách như đã nêu ở trên – cách tính đúng, bạn sẽ kết thúc sự đầu tư với 1% tiền lời khi sử dụng đòn bẩy 1 : 1,tuy nhiên sẽ là -100% tiền lời nếu sử dụng đòn bẩy 100 : 1

-Hẳn là bạn đã nghe những câu đại loại như “ Đòn bẩy là con dao 2 lưỡi “, hay “ Đòn bẩy là 1 con đường 2 chiều “…Như bạn thấy đấy, chúng đều rất chính xác

III ĐỊNH NGHĨA TIỀN KÝ QUỸ (MARGIN)

1 Các khái niệm

Thế nào là “ký quỹ “? Hãy trở lại với ví dụ trước :

“Trong forex, bạn có thể chi phối $100,000 với chỉ $1,000 tiền gửi Đòn bẩy của bạn, được thể hiện ở các tỉ

lệ , ở đây là 100 :1 Bây giờ bạn đang chi phối $100,000 với chỉ $1,000.”

$1,000 tiền gửi ở đây chính là tiền “ký quỹ “ mà bạn phải đóng để có thể sử dụng đòn bẩy.Tiền “ký quỹ “ được xem là “ tiền gửi làm tin “để mở một lệnh với người môi giới của bạn Tiền dự trữ này được người môi giới dùng đề duy trì lệnh của bạn Người môi giới căn bản sẽ lấy tiền “ký quỹ “của bạn và gộp chung với tiền “ký quỹ “cùa những người khác, và sử dụng “ super margin deposit” này để có thể sắp xếp các giao dịch với các liên ngân hàng

Tiền “ký quỹ “ thường được thể hiện dưới dạng phần trăm của toàn bộ số tiền của một lệnh Ví dụ, hầu hết các nhà môi giới forex đều yêu cầu tiền ký quỹ là:2%,1%, 0.5% hoặc 0.25%

Dựa vào tiền ký quỹ mà các nhà môi giới yêu cầu, bạn có thể tính được đòn bấy tối đa bạn có thể vận dụng cho tài khoản giao dịch của mình

Nếu người môi giới của bạn yêu cầu phải có 2% tiền ký quỹ, bạn phải có đòn bẩy là 50 : 1 Dưới đây là 1

số đòn bẩy phổ biến mà đa số các nhà môi giới đề nghị :

Tiền dự trữ yêu cầu Đòn bẩy tối đa

Ngoài “ký quỹ “ ra, bạn có thể sẽ gặp thêm nhiều thuật ngữ có liên quan tới “ký quỹ” trong các giao dịch

Có rất nhiều rắc rối xoay quanh những ý nghĩa khác nhau của thuật ngữ “ký quỹ“ nên chúng ta sẽ định nghĩa từng cái một :

-Tin ký qu' yêu cu:Đây là khoản tiền mà người môi giới yêu cầu để mở lệnh, và được thể hiện dưới

dạng %.(Margin required)

- Account margin :Đây chỉ là 1 cách gọi khác của tài khoản giao dịch của bạn Là tổng số tiền bạn có

trong tài khoản giao dịch

- Used margin :Tổng số tiền “ký quĩ” cho các lệnh hiện tại.Người môi giới “khóa lại“ để giữ cho lệnh

hiện tại của bạn luôn mở.Mặc dù số tiền này là của bạn, nhưng bạn không thể đụng tới cho đến khi hoặc bạn đóng các lệnh hiện tại hoặc khi bạn nhận được 1 margin call

- Usable margin : Đây là tiền còn lại trong tài khoản của bạn để có thể mở những lệnh mới

- Margin call : Nếu Equity trong tài khoản rơi xuống dưới mức used margin, một margin call sẽ xuất

hiện và một vài hay toàn bộ các lệnh đang mở sẽ bị đóng tại giá thị trường

- Margin level : Tỷ lệ phần trăm giữa Equity và used margin (=Equity/used margin x 100%)

2 Cách tính Margin:

Sau đây là cách tính Margin khi giao dịch 1 lot standard của một cặp tiền tệ,hàng hóa tại Gold-4x :

1) Đối với các cặp tiền mà đồng USD là đồng tiền cơ bản (USDJPY,USDCAD,USDCHF…)

Used Margin = Giá trị 1 lot standard/ Đòn bẩy (Giá trị 1 lot standard=100.000 usd) 2) Đối với các cặp tiền mà đồng USD là đồng tiền báo giá ( EURUSD,GBPUUSD,NZDUSD…)

Used Margin = (Giá của cặp tiền /Đòn bẩy) x 10.000

3) Đối với các cặp tiền chéo ( Crosses pair- EURJPY, GBPJPY, EURCAD…)

Used Margin = (Tỷ giá cặp có USD là báo giá x Margin của cặp có USD là đồng tiền cơ bản) VD: Margin EJ = E/U x Margin U/J

4) Đối với hàng hóa (Commodity : Gold,Silver,oil): Theo các qui tắc cụ thể của CFDs ( Contract for Differnce).VD : Used Margin GOLD = Giá của gold/Đòn bẩy(CFD) ( 1 lot gold = 100 Troy oz.)

III VÍ DỤ VỀ MARGIN CALL

Giả sử bạn là 1 điệp viên người Anh nổi tiếng đã về hưu và bây giờ đang dành thời gian kinh doanh tiền tệ Bạn mở một tài khoản nhỏ với số tiền gửi là $10,000.Khi lần đầu tiên đăng nhập, bạn sẽ thấy $10,000 ở cột “ Equity” trong cửa sổ “ thông tin tài khoản”

Free Margin

Bạn sẽ thấy rằng “ Margin” là $0.00, và “Free Margin” là 10,000, như bảng dưới đây :

007 $10,000.00 $10,000.00 $0.00 $10,000.00

Free Margin = Equity – Margin

Như vậy, chính Equity chứ không phải là Balance (số dư) được sử dụng để xác định Free Margin.Equity của bạn sẽ xác định nếu & khi nào đạt đến ngưỡng margin call.Bạn sẽ không có margin call khi Equity của bạn lớn hơn Margin

( Equity > Margin ) = NO MARGIN CALL

Tuy nhiên,khi Equity của bạn bằng hoặc ít hơn Margin,ngay lập tức bạn sẽ nhận được 1 margin call

( Equity =< Margin ) = MARGIN CALL

GHI CHÚ : Margin call tại các Broker khác nhau có thể sẽ khác nhau

Đi vi sàn gold_4x :

- Đòn bẩy 100 : 1 khi Margin level = 100% -> Tín hiệu cảnh báo (Màu đỏ)

Margin level = 50% -> Margin call

- Đòn bẩy 200 : 1 khi Margin level = 200% -> Tín hiệu cảnh báo (Màu đỏ)

Margin level = 100% -> Margin call

- Hedging : Đối với các lệnh hedging (Buy-sell) used margin = 50% (tùy theo từng sàn)

Hãy thử một giao dịch dưới đây:

Giả sử tiền ký quỹ của bạn là 1% (Đòn bẩy 100:1) và bạn mua 1 lot EUR/USD

Equity của bạn còn lại $10,000 Margin bây giờ là $100, bởi vì tiền ký quỹ yêu cầu trong mini account là

$100 /lot.Free Margin bây giờ là $9,900

Account Balance Equity Margin Free Margin

007 $10,000.00 $10,000.00 $8,000.00 $2,000.00

Với cái lệnh mạo hiểm này, bạn sẽ kiếm được món hời nếu EUR/USD tăng.Nhưng ví dụ này đôi khi lại không kết thúc đẹp đẽ như trong những câu chuyện cổ tích.Hãy xem một bức tranh kinh dị về Margin call xuất hiện khi EUR/USD giảm

Cặp EUR/USD bắt đầu rớt giá.Bạn có 80 lots, vậy hãy chờ xem Equity của bạn rớt cùng với nó như thế nào.Margin vẫn giữ nguyên ở $8,000 Một khi Equity rớt xuống dưới $8,000, bạn sẽ có Margin call Điều đó

có nghĩa là một vài hoặc toàn bộ 80 lệnh của bạn sẽ ngay lập tức bị đóng tại giá thị trường hiện tại.Giả sử bạn mua 80 lots với cùng một mức giá, margin call sẽ bật lên nếu thị trường giảm xuống 25 pips

Đối với tài khoản mini,mỗi pip có trị giá 1$,như vậy với một lệnh mua 80 lots,khi giá di chuyển 1 pip,ta có: -Nếu EUR /USD tăng lên 1 pip, equity của bạn tăng thêm 80 $ ($ 1/pip X 80 lots = $ 80/pip)

-Nếu EUR /USD đi xuống 1 pip, equity của bạn giảm xuống 80 $

Như vậy với usable margin 2.000 $,bạn có thể chịu đựng tối đa số pip giảm : 2.000$ / 80$/pip = 25 pips,có nghĩa nếu giá đi xuống 25 pips,bạn sẽ nhận được MARGIN CALL,bởi vì khi đó Free margin của bạn bằng 0.00 $

007 $10,000.00 $8,000.00 $8,000.00 $0,000.00

Tất cả các lệnh hiện tại sẽ bị thanh lý (close),bạn bị thua lỗ 2.000$,lúc đó account của bạn như sau:

007 $8,000.00 $8,000.00 $0,000.00 $0,000.00

Tài khoản giao dịch của bạn bị mòn đi 20% : (2,000$ mất /10,000$ vốn) X 100%

Trong thực tế, để di chuyển 25 pip là một chuyện rất bình thường đối với cặp EUR / USD,nhiều khi chỉ trong một vài giây ở thời điểm công bố thông tin về các chính sách,các tin tức dữ liệu kinh tế…

Trong các tính toán trên,chúng ta chưa đề cập đến vấn đề SPREAD (Chênh lệch giá mua/bán)

Giả sử SPREAD của cặp EUR/USD là 3 pips,điều này có nghĩa là giá của cặp EUR/USD chỉ cần đi xuống

22 pips (chứ không phải là 25 pips) là đã xuất hiện MARGIN CALL rồi

Bạn hãy tưởng tượng nếu bị mất đi 2,000$ trong vòng 5 giây?!

Đây là những gì đã xảy ra với điệp viên người Anh nêu trên của chúng ta,thật là tồi tệ bởi vì ông ta đã không hiểu được cơ chế vận hành,cách sử dụng của “ký quỹ” và “đòn bẩy”

IV NHỮNG ĐIỀU CẦN BIẾT THÊM VỀ ĐÒN BẨY FOREX

Giờ đây các bạn đã hiểu rõ hơn một chút về khái niệm “ký quỹ”.Chúng ta hãy đi sâu hơn nữa vào khái niệm “ đòn bẩy” và khi đó các bạn sẽ thấy nó có thể đánh tan hy vọng của các nhà giao dịch ngây thơ Hẳn là chúng ta đã từng thấy hoặc nghe về các quảng cáo của các broker forex trực tuyến với đề nghị mức đòn bẩy là 200 : 1 hoặc 400 : 1 Hãy lưu ý rằng đó là họ đang nói về mức đòn b)y ti đa mà bạn có thể giao dịch

Hãy nhớ là tỉ lệ đòn bẩy này phụ thuộc vào mức ký quỹ mà các broker yêu cầu Ví dụ, nếu mức ký quỹ yêu cầu là 1% thì bạn sẽ có đòn bẩy là 100 : 1 là mức đòn bẩy tối đa

Và sau đây sẽ là mức đòn bẩy mà bạn thật sự sử dụng

dch.Sau đây là một ví dụ minh họa để cho bạn hiểu :

Bạn đang có trong tài khoản giao dịch của bạn là $10.000.Bạn mua 1 lot standard $100.000 cho cặp EUR/USD với tỷ giá 1.0000.Toàn bộ tiền trong lệnh của bạn là $100,000 và số dư tài khoản sẽ là $10,000 Mức đòn bẩy thực sự mà bạn giao dịch sẽ là 10 : 1 ( $100,000/$10,000 )

Giả sử bạn mua thêm 1 lot chuẩn khác cho cặp EUR/USD với cùng giá như trên Toàn bộ tiền trong lệnh này sẽ là $200,000 và số dư tài khoản sẽ vẫn là $10,000 Mức đòn bẩy thực sự của bạn bây giờ là 20 : 1 ( $200,000 / $10,000 )

Bạn cảm thấy rất phấn khích , vì vậy bạn mua thêm 3 lot chuẩn của cặp EUR/USD, vẫn với giá như trên Toàn bộ tiền trong lệnh này sẽ là $500,000 và số dư tài khoản sẽ vẫn là $10,000 Mức đòn bẩy thực sự của bạn bây giờ là 50 : 1 ( $500,000 / $10,000 )

Giả dụ như nhà môi giới yêu cầu mức ký quỹ là 1% Nếu bạn làm một phép toán, số dư tài khoản của bạn

và equity sẽ đều ngang nhau là $10,000, Margin là $5,000, và Free margin là $5,000 Đối với 1 lot chuẩn, mỗi pip có giá $10

007 $10,000.00 $10,000.00 $5,000.00 $5,000.00

Để nhận được 1 margin call, giá phải thay đổi 100 pips ( $5,000 Free Margin chia cho $50/pip )

Điều này có nghĩa là tỷ giá cặp EUR/USD sẽ phải thay đổi từ 1.0000 xuống 0.9900 – giá thay đổi 1%

Sau khi xuất hiện margin call, số dư tài khoản của bạn sẽ còn lại là $5,000 Bạn mất $5,000 hoặc 50% trong khi giá chỉ di chuyển 1%

Bây giờ bạn hãy đặt cọc $100,000 vào trong tài khoản thay vì $10,000.Bạn mua 1 lot chuẩn EUR/USD với

tỷ giá 1.0000 Tiền trong 1 lệnh của bạn là $100,000 và số dư tài khoản là $100,000 Mức đòn bẩy thật sự

là 1 :1.Hãy xem tài khoản giao dịch của bạn :

Bây giờ bạn mua thêm 19 lot chuẩn, cũng với tỷ giá như giao dịch đầu tiên Tiền trong lệnh của bạn là

$2,000,000 và số dư tài khoản là $100,000 Mức đòn bẩy thực sự là 20 : 1

007 $100,000.00 $100,000.00 $20,000.00 $80,000.00

Để xuất hiện margin call, giá sẽ phải di chuyển 400 pips ( $80,000 Free margin chia cho ($10/pip X 20 lots))Nghĩa là tỷ giá của cặp EUR/USD sẽ giảm từ 1.0000 xuống 0.9600 – sự thay đổi giá 4%

Nếu margin call đã xuất hiện và giao dịch của bạn dừng tại giá margin call, tài khoản của bạn sẽ như sau :

Bạn có thể nhận ra rằng mình mất $80,000 ! Lẽ ra bạn đã có thể tẩu tán 80% tiền trong tài khoản và giá chỉ thay đổi 4%

Giờ thì bạn đã thấy hiệu quả của sử dụng đòn bẩy ?

Đòn bẩy có tác dụng đẩy mạnh sự thay đổi về các giá cả có liên quan của 1 cặp tiền tệ thông qua yếu tố đòn bẩy trong tài khoản của bạn

Dưới đây là biểu đồ chỉ ra sự thay đổi trong số dư tài khoản của bạn khi giá thay đổi dựa trên tỷ lệ đòn bẩy

Bạn mua cặp USD/JPY và nó rớt giá 1% từ 120.00 xuống còn 118.80 Nếu bạn giao dịch 1 lot chuẩn

$100ngàn, ảnh hưởng của đòn bẩy lên tiền lời của bạn sẽ như sau :

Càng sử dụng nhiều đòn bẩy thực tế, phạm vi di chuyển tỷ giá của cặp tiền càng thu hẹp trước khi margin call xuất hiện.Hãy xem qua một vài ví dụ

Ví d 1 :

Bạn mở 1 account mini với số tiền $500 để giao dịch 1 lot mini $10.000 và yêu cầu ký quỹ là 5% (20:1).Bạn mua 2 lots cặp EUR/USD Đòn bẩy thực sự của bạn có tỷ lệ 40 :1( $20,000/$500 ).Bạn đặt 30 pip stop loss

và nếu bị dính stop loss,bạn lỗ $60 ( = $1/pip x 2 lots x 30 pips)

Như vậy bạn chỉ lỗ 12% trong tài khoản ( = 60$/$500 ).Số dư trong tài khoản bây giờ là $500-$60=$440 Bạn nghĩ rằng mình có 1 ngày thật tồi tệ Ngày tiếp theo, bạn cảm thấy phấn chấn và muốn lấy lại những gì

đã mất ngày hôm qua, vì thế bạn quyết định mua gấp đôi – mua 4 lots EUR/USD Đòn bẩy thực tế của bạn

là 90 :1 (=$40,000/ $440 ).Bạn chọn 30 pip stop loss như thường lệ và giao dịch bị lỗ Bạn lỗ $120 (=

$1/pip x 4 lots x 30 pips )

Bạn vừa lỗ 27% tiền trong tài khoản (=$120 / $440 ).Số dư tài khoản bây giờ là $440-$120 = $ 320

Bạn tin rằng gió sẽ đổi chiều, nên lại tiếp tục giao dịch Bạn mua 2 lots EUR/USD Mức đòn bẩy thực sự là

63 :1 Bạn chọn 30 pip stop loss như thường lệ và 1 lần nữa giao dịch bị lỗ Bạn lỗ $60 ( = $1/pip x 2 lots x 30pips)

Bạn vừa lỗ 19% tiền trong tài khoản ( =$60/ $320 ) Số dư tài khoản bây giờ là $ 260

Bạn rất thất vọng, cố gắng suy nghĩ nguyên nhân tại sao thua lỗ Bạn nghĩ rằng bạn chọn điểm dừng quá sát

Ngày tiếp theo bạn mua 3 lots EUR/USD Mức đòn bẩy là 115 :1 ( $30,000/$260).Bạn nới lỏng stop loss tới

50 pips Giao dịch bắt đầu tiến hành & đi ngược lại với những gì bạn mong muốn.Có vẻ như bạn sắp phải chọn điểm dừng một lần nữa.Nhưng điều gì sẽ xảy ra nếu tình huống tiếp tục xấu đi !Bạn có margin call ! Bởi vì bạn mở 3 lots với tài khoản $260, Used Margin là $150,vì thế Usable margin chỉ có $110 Giao dịch lại đi ngược lại với mong muốn của bạn 37 pips ($110/ $3) bởi vì bạn mở 3 lots, bạn sẽ có margin call Lệnh của bạn sẽ bị thanh lý theo giá thị trường

Số tiền còn lại trong tài khoản của bạn là $150, cũng chính là Used margin được hoàn trả lại cho bạn sau khi margin call xuất hiện

Sau 4 giao dịch, tài khoản của bạn sẽ giảm từ $500 xuống $150 Lỗ 70% ! Bạn sẽ thua hết số tiền còn lại trong thời gian ngắn!

Cơ hội thành công sẽ bị giảm đáng kể khi giao dịch dưới mức vốn ban đầu tối thiểu.Không cách nào có thể làm giảm những tác động tiêu cực của đòn bẩy đối với các tài khoản quá nhỏ

Mức đòn bẩy thấp cùng với sự huy động đủ vốn sẽ cho bạn thấy rằng những tổn thất là rất nhỏ, và bạn có tinh thần để tiến hành giao dịch cho những ngày kế tiếp

Ví d 2

Bill mở tài khoản $5,000 để giao dịch 1 lot chuẩn $100,000.Anh ta giao dịch với mức đòn bẩy 20 :1(mức ký

quĩ là 5%).Thị trường tiền tệ di chuyển dựa trên nền tảng thông thường từ 70 tới 200 pips trong 1 ngày Để

giữ an toàn cho các giao dịch, Bill sử dụng 30 pips stop loss Nếu thị trường di chuyển 30 pips ngược lại,

Bill vẫn có thể dừng lại và chỉ lỗ $300 Anh ta cho rằng thế là hợp lý nhưng đã đánh giá thấp tính dao động của thị trường và nhận thấy mình đã phải dừng lại rất nhiều lần

Sau khi đã phải dừng lại 4 lần, Bill thấy đến đây là đủ rồi Anh ta quyết định giao dịch thoáng hơn 1 chút , tăng mức dừng cắt lỗ tới 100 pips

Mức đòn bẩy Bill sử dụng không còn là 20 :1 nữa, tài khoản của anh ta giảm xuống còn $3,800 ( 4 giao dịch lỗ, mỗi giao dịch thua hết $300 ) và Bill tiếp tục giao dịch lot chuẩn $100,000 Mức đòn bẩy bây giờ đã hơn 26 : 1 ($100.000/$3.800)

Bill quyết định thắt chặt mức cắt lỗ xuống còn 50 pips Anh ta mở thêm 1 giao dịch khác với 2 lots và 2 giờ sau đó đã chạm mức stop loss 50 pips , và anh ta lỗ $1,000 Bill bây giờ chỉ còn $2,800 trong tài khoản Mức đòn bẩy hiện tại là 35 :1.($100.000/$2.800)

Bill cố gắng 1 lần nữa với 2 lots chuẩn.Lần này thị trường đi lên 10 pips.Anh ta lời $200.Tài khoản tăng nhẹ lên $3,000

Bill mở thêm 1 lệnh nữa với 2 lots chuẩn.Thị trường rớt xuống 50 điểm và anh ta dừng lại Giờ đây anh ta chỉ còn $2,000

Bill rất tức tối & vào thêm 1 lệnh nữa.Thị trường có xu hướng rớt thêm 100 pips nữa, và bởi vì anh ta phải

chừa ra $1,000 tiền ký quỹ (used margin),nên chỉ còn lại $1,000 để giao dịch (usable margin),vì thế Bill

nhận được margin call ngay khi thị trường rớt 100 pips và lệnh giao dịch của anh ngay lập tức bị thanh lý Bill bây giờ chỉ còn $1,000, không đủ để mở 1 lệnh mới.Anh ta đã lỗ $4,000, tương đương 80% tiền trong tài khoản với 8 giao dịch & thị trường chỉ di chuyển 280 pips.Việc thị trường thay đổi 280 pips như trên là điều dễ xảy ra trong các giao dịch !

Bây giờ thì bạn đã hiểu tại sao nói đòn bẩy là luôn là cạm bẫy chết người đối với các nhà giao dịch forex

V ẢNH HƯỞNG CỦA ĐÒN BẨY ĐỐI VỚI PHÍ GIAO DỊCH

Ngoài việc làm tăng mức độ thua lỗ , đòn bẩy còn có thể làm bạn điêu đứng theo cách khác Đó là một cái chết đến từ từ hơn rất nhiều ,nhưng lại cho cảm giác liên tục tiếp xúc với nồng độ cao của bức xạ Đa số các nhà giao dịch không nhận thấy điều này và đến khi họ nhận ra thì họ đã thua

Chúng ta đang nói về phí giao dịch liên quan khi sử dụng mức đòn bẩy cao

Đòn bẩy không chỉ làm tăng mức thua lỗ của bạn, mà nó còn đội thêm chi phí giao dịch dưới dạng phần trăm số tiền trong tài khoản của bạn

Ví dụ bạn mở 1 mini account với $500 Bạn mua 5 lots mini $10.000 cặp GBP/USD có 5 pip spread Mức đòn bẩy thực sự của bạn là 100 : 1 ( $50,000/ $500 ) Nhưng hãy xem nhé, bạn trả $25 chi phí giao dịch ( ($1/pip x 5 pip spread ) x 5 lots )) Đó là 5% trong tài khoản của bạn ! Với 1 giao dịch, và ngay cả khi thị trường chưa biến động, bạn đã mất 5% ! Nếu giao dịch của bạn bị lỗ, số dư tài khoản của bạn bị thu hẹp lại Khi số dư tài khoản bị thu nhỏ lại, mức đòn bẩy lại tăng lên Khi mức đòn bẩy tăng, chi phí giao dịch sẽ nhanh chóng ngốn hết số tiền ít ỏi còn lại của bạn trong tài khoản Đây chính là tên sát thủ từ từ & im lặng

mà chúng ta đang nói đến

Mức đòn bẩy càng cao thì chi phí giao dịch càng cao

Nếu bạn có 1 mini account, và mở 1 giao dịch với 5 pip spread, nghĩa là tương đương $5 chi phí giao dịch, hãy xem thử giá trị liên đới của chi phí giao dịch tăng lên như thế nào khi mức đòn bẩy tăng :

Đòn bẩy yêu cầu ( MR ) Tiền ký quỹ ( dưới dạng % MR ) Chi phí giao dịch

Bây giờ bạn đã học được làm thế nào mà đòn bẩy lại có thể làm tăng lợi nhuận cũng như thua lỗ , không chỉ

có đòn bẩy, mà chi phí giao dịch cũng vậy.Đòn bẩy không bằng tiền ký quỹ.Đòn bẩy là số lần bạn nâng toàn

bộ tài khoản của mình.Con số tối đa bạn được phép nâng phụ thuộc vào yêu cầu ký quỹ

VI CHỚ NÊN ĐÁNH GIÁ THẤP ĐÒN BẨY

Hầu hết những người mới bắt đầu tham gia thị trường này đều đánh giá thấp khả năng tàn phá,gây thiệt hại tài khoản của họ do sử dụng đòn bẩy.Cần phải thực sự nắm vững khi nào nên và khi nào không nên

sử dụng đòn bẩy,đó là điều rất quan trọng cho sự thành công của bạn!

Đòn bẩy là một công cụ rất mạnh mẽ thế nhưng các traders cũ và mới sử dụng nó để phá hủy vốn kinh doanh của họ hơn là phát triển nó.Đơn giản chỉ vì họ quá coi thường hoặc bỏ qua sức công phá của nó.Thật đáng tiếc,nhưng đó lại là sự thật

Những Forex brokers luôn mong muốn các Traders sử dụng tỷ lệ đòn bẩy cao.Đòn bẩy càng cao,khả năng tàn phá tài khoản càng nhanh và bản thân các Traders cũng dễ dàng nhận ra rằng nguy cơ bị giết chết bởi đòn bẩy cao là rất lớn

Những Broker lại muốn bạn giao dịch ngắn hạn.Họ muốn bạn giao dịch càng nhiều,càng thường xuyên càng tốt.Đó là cách duy nhất để họ kiếm nhiều tiền hơn.Một hoặc hai pips là quan trọng đối với họ Bạn

càng giao dịch nhiều,họ càng kiếm được nhiều tiền từ các spread (chênh lệch giá mua/bán).Chẳng ích lợi

gì khi họ khuyên bạn hãy để giao dịch này kéo dài sang ngày hôm sau.Vì vậy,nếu bạn muốn tự tạo cho mình cơ hội tốt nhất để thành công, đầu tiên hãy học cách giao dịch có thể kiếm được lợi nhuận mà không quá lạm dụng đòn bẩy

Luôn nhớ : An toàn trong giao dịch và bảo vệ đồng vốn của mình

Giao dịch Forex phải được coi là một nghề,một công việc kinh doanh Đừng nghĩ rằng chỉ vì các brokers cho phép bạn sử dụng đòn bẩy cao với một khoản tiền deposit thấp tối thiểu mà bạn có thể kiếm tiền nhanh chóng,làm giàu nhanh chóng.Cần phải tôn trọng phương pháp tiếp cận thị trường tiền tệ

Hãy là người thực tế trong sự kỳ vọng của bạn và sẵn sàng học cách thay đổi chính mình để phù hợp thực

tế Nếu không, bạn sẽ chết,chính xác hơn là các tài khoản của bạn sẽ chết

Bài 4: CHỈ SỐ USD INDEX

I USD INDEX LÀ GÌ?

Nếu bạn đã giao dịch mua bán cổ phiếu trên thị trường chứng khoán, chắc chắn bạn đã có dịp biết đến các chỉ số như Dow Jones Industrial Average (DJIA), NASDAQ Composite Index, Russel 2000, S&P 500, Wilshire 5000 và Nimbus 2001

Nếu Mỹ đã có chỉ số của thị trường chứng khoán, thì đồng tiền của họ cũng không kém cạnh, vì vậy đối với các nhà đầu tư tiền tệ họ có chỉ số US Dollar Index (USDX)

Chỉ số USD Index dựa trên một con số trung bình toán học của một ‘rổ’ tiền tệ các đồng tiền chính trên thế giới

1 Rổ tiền tệ

Chỉ số USD Index được xác định trong rổ tiền tệ gồm 6 đồng tiền chính sau:

1 đồng EUR của khu vực châu Âu (Euro)

2 đồng JPY của Nhật bản (Yen)

3 đồng GBP của Anh (Cable)

4 đồng CAD của Canada (Loonie)

5 đồng SEK của Thụy điển (Kronas)

6 đồng CHF của Thụy sĩ (Francs)

Và đây là một câu hỏi bẫy nhỏ: nếu chỉ số USD Index được cấu thành từ 6 đồng tiền nói trên, vậy theo bạn

có bao nhiêu quốc gia liên quan đến nó?

Nếu bạn trả lời có 6 quốc gia, thì hoàn toàn không chính xác Nếu có ai đó trả lời có 21 quốc gia, thì xin chúc mừng, người đó quả là thiên tài Bởi vì khu vực dồng Euro (Eurozone) gồm 16 thành viên

Rõ ràng là 21 quốc gia chỉ chiếm một phần nhỏ trong cộng đồng hơn 200 quốc gia trên thế giới, song rất nhiều đồng tiền khác phải theo sát chỉ số USD Index Như vậy chỉ số này là một công cụ hữu hiệu để đo lường sức mạnh toàn cầu của đồng USD và kinh tế Mỹ

Sẽ có câu hỏi thế này: vậy nếu khi đồng Euro rớt giá thì chỉ số USD Index sẽ ra sao? Bởi vì đồng Euro chiếm một tỉ trọng lớn trong cấu thành của USD Index, khoảng 57%, các đồng tiền còn lại chiếm chưa tới 43% Vì thế người ta còn gọi là ‘Anti-Euro Index’ Vì USDX bị tác động quá lớn của đồng Euro, nên mọi người đang trông đợi một chỉ số Dollar cân bằng hơn Tuy nhiên mọi chuyện không đơn giản như vậy

Trên đây là biểu đồ “rổ tiền tệ” của USDX

2 Làm thế nào để có thể đọc được chỉ số USDX?

Dưới đây là đồ thị của Holler về chỉ số USDX:

Trước tiên ta thấy rằng chỉ số luôn được tính toán suốt 24 giờ 1 ngày, và 7 ngày trong 1 tuần USDX đo lường giá trị tổng quát của đồng USD tương ứng với mức 100,000 Ví dụ: bạn nhìn đồ thị và đọc thấy con

số 86.212, điều đó có nghĩa là đồng USD đã rớt 13.788% kể từ lúc khởi đầu của chỉ số (86.212 – 100.000) Nếu bạn đọc thấy con số 120.650 thì có nghĩa là giá trị của đồng USD đã tăng 20.650% kể từ lúc khởi đầu của chỉ số (120.650 – 100.000)

Thời điểm bắt đầu của chỉ số USDX là từ tháng 3 năm 1973, là khi các quốc gia có nền kinh tế lớn nhất thế giới ngồi lại với nhau tại thủ đô Washington, Mỹ, và đồng ý cho phép đồng tiền của họ lưu hành tự do qua lại lẫn nhau Thời điểm này còn được gọi là “thời kì nền tảng”, đánh dấu quá trình tự do thương mại toàn cầu sau này

II CÔNG THỨC TÍNH USDX

Đây là 1 công thức rất dài và chặt chẽ, không hề đơn giản:

USDX = 50.14348112 x EURUSD^ (-0.576) x USDJPY^ (0.136) x GBPUSD^ (-0.119) x USDCAD^ (0.091)

x USDSEK^ (0.042) x USDCHF^ (0.036)

Cũng có 1 loại chỉ số Dollar khác được Cục dự trữ liên bang Mỹ FED sử dụng, gọi là “trọng số thương mại”

US Dollar FED muốn tạo ra một chỉ số có thể phản ánh chính xác hơn giá trị của đồng USD so với các ngoại tệ chính dựa trên khả năng cạnh tranh hàng hóa/thương mại của Mỹ so với các nước khác

Khác biệt chính giữa USDX và “trọng số thương mại” nằm ở “rổ tiền tệ” được sử dụng khác nhau, và sức mạnh của từng đồng tiền dựa trên số liệu thương mại thay đổi hàng năm của chúng

Dưới đây là bảng các đồng tiền và sức mạnh của chúng dựa trên khả năng thương mại:

Bảng này được lập ngày 17 tháng Sáu năm 2008

Tham khảo thêm thông tin về USDX tại các địa chỉ sau:

"Indexes of the Foreign Exchange Value of the Dollar"