phân tích tình hình tài chính của công ty đầu tư xây dựng quyết tiến

LỜI CẢM ƠNTrong suốt thời gian đi thực tập được sự chỉ bảo tận tình của cô giáo Th.SNguyễn Thùy Linh trong khoa tài chính doanh nghiệp và sự giúp đỡ quan tâm củacác cô các chú trong ban

LỜI CẢM ƠN

Trong suốt thời gian đi thực tập được sự chỉ bảo tận tình của cô giáo Th.SNguyễn Thùy Linh trong khoa tài chính doanh nghiệp và sự giúp đỡ quan tâm củacác cô các chú trong ban lãnh đạo, phòng kế toán công ty Đầu Tư Xây Dựng QuyếtTiến em đã từng bước làm quen với thực tế và có cái nhìn toàn cảnh về hoạt động

kinh doanh cũng như có cơ hội thực hành trong môi trường kinh doanh của doanhnghiệp từ đó hoàn thành bài khóa luận này.

Qua khóa luận em xin được gửi lời cảm ơn chân thành nhất tới các cô các chútrong phòng kế toán và ban lãnh đạo công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến, đặc biệt

là sự hướng dẫn chỉ bảo tận tình của cô giáo Th.S Nguyễn Thùy Linh khoa tài chínhdoanh nghiệp, cảm ơn các cô các chú đã đã giúp đỡ em nhiệt tình trong suốt quátrình thực tập

Em xin chân thành cảm ơn!

MỤC LỤC

LỜI CẢM ƠN i

DANH MỤC BẢNG BIỂU iv

DANH MỤC SƠ ĐỒ iv

DANH MỤC VIẾT TẮT: v

PHẦN MỞ ĐẦU vi

1 Tính cấp thiết của đề tài vi

2 Mục tiêu nghiên cứu vii

3 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu của đề tài phân tích tình hình tài chính vii

3.1 Đối tượng nghiên cứu: vii

3.2 Phạm vi nghiên cứu của đề tài: vii

4 Phương pháp nghiên cứu đề tài viii

4.1 Phương pháp thống kê: viii

4.2 Phương pháp phân tích viii

4.3 Phương pháp định tính .ix

4.4 Phương pháp định lượng ix

5 Kết cấu của khóa luận tốt nghiệp: ix

Chương 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TRONG DOANH NGHIỆP 1

1.1 Một số định nghĩa, khái niệm cơ bản 1

1.1.1 Khái niệm tài chính Doanh nghiệp 1

1.1.2 Khái niệm phân tích tài chính doanh nghiệp 1

1.2 Nội dung lý thuyết về phân tích tài chính doanh nghiệp 2

1.2.1 Mục tiêu và nhiệm vụ của phân tích tài chính Doanh nghiệp 2

1.2.2 Các phương pháp sử dụng trong phân tích tài chính trong Doanh nghiệp. 3

1.2.3 Các thông tin cơ sở để phân tích tài chính Doanh nghiệp 6

1.2.4 Nội dung phân tích tài chính Doanh nghiệp 8 1.3 Các nhân tố tác động đến phân tích tình hình tài chính trong doanh

nghiệp 15 1.3.1 Nhân tố bên trong 15 1.3.2 Nhân tố bên ngoài 17 Chương 2: THỰC TRẠNG VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY ĐẦU TƯ XÂY DỰNG QUYẾT TIẾN 19

2.1 Tổng quan về công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến 19 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển 19 2.1.2 Đặc điểm hoạt động kinh doanh của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến 20 2.1.3 Đặc điểm tổ chức quản lý của công ty 20 2.1.4 Khái quát về kết quả sản xuất kinh doanh của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến tại Lào Cai 22

2.2 Phương pháp thu thập và xử lý dữ liệu 27 2.2.1 Phương pháp thu thập dữ liệu 27 2.2.2 Phương pháp xử lý dữ liệu 28 2.3 Phân tích tình hình tài chính của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến.29 2.3.1 Kết quả tổng hợp ý kiến phỏng vấn của các chuyên gia 29 2.3.2 Phân tích các hệ số tài chính của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến.

32

Chương 3 : CÁC KẾT LUẬN VÀ ĐỀ XUẤT VỀ VẤN ĐỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY ĐẦU TƯ XÂY DỰNG QUYẾT TIẾN 45 3.1 Các kết luận và phát hiện qua phân tích tình hình tài chính tại công ty Đầu

Tư Xây Dựng Quyết Tiến 45 3.2 Các đề xuất nhằm nâng cao khả năng tài chính của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến 48

3.2.1 Một số giải pháp nhằm nâng cao khả năng tài chính của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến 48 3.2.2 Một số kiến nghị 54 KẾT LUẬN 56

DANH MỤC BẢNG BIỂU

TrangBảng 2.1 Một số chỉ tiêu phản ánh kết quả sản xuất kinh doanh của công ty Đầu

Tư Xây Dựng Quyết Tiến Trong 3 năm 2009-2010-2011 23Bảng 2.2 Tình hình tăng giảm một só chỉ tiêu đánh giá khái quát tình hình tàichính của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến trong 3 năm 2009-2010-2011 26

Bảng 2.3 Bảng tổng hợp kết quả phỏng vấn của chuyên gia 30Bảng 2.4 Các hệ số phản ánh cơ cấu nguồn vốn và tài sản của công ty Đầu TưXây Dựng Quyết Tiến 33Bảng 2.5 Các hệ số phản ánh khả năng thanh toán của công ty Đầu Tư Xây DựngQuyết Tiến 36Bảng 2.6 Các hệ số phản ánh khả năng hoạt động của công ty Đầu Tư Xây DựngQuyết Tiến 39

Bảng 2.7 Các hệ số phản ánh khả năng sinh lời của công ty Đầu Tư Xây DựngQuyết Tiến 42

DANH MỤC SƠ ĐỒ

Trang

Sơ đồ 2.1 Sơ đồ tổ chức bộ máy công ty 21

DANH MỤC VIẾT TẮT:

LNTT Lợi nhuận trước thuế

TSDH Tài sản dài hạn

PHẦN MỞ ĐẦU

1 Tính cấp thiết của đề tài.

Một doanh nghiệp muốn tồn tại và phát triển bền vững cần phải có các hoạtđộng như nghiên cứu nhu cầu thị trường, phân tích tình hình hiện tại của cả nềnkinh tế, của chính doanh nghiệp để từ đó vạch ra các chiến lược phát triển ngắn hạn

và dài hạn, nhằm mục đích cuối cùng là tăng giá trị tài sản cho chủ sở hữu Hoạt

động phân tích tài chính và đánh giá hiệu quả tài chính để tìm ra các giải pháp nângcao hiệu quả tài chính, cũng như nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh trong tươnglai của doanh nghiệp là một hoạt động vô cùng quan trọng

Việc thường xuyên tiến hành phân tích tình hình tài chính sẽ giúp cho cácdoanh nghiệp và các cơ quan chủ quản cấp trên thấy rõ thực trạng hoạt động tàichính, kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp cũng như

xác định được một cách đầy đủ, đúng đắn nguyên nhân và mức độ ảnh hưởng củacác nhân tố thông tin có thể đánh giá được tiềm năng, hiệu quả sản xuất kinh doanhcũng như rủi ro và triển vọng trong tương lai của doanh nghiệp để họ có thể đưa ranhững giải pháp hữu hiệu, những quyết định chính xác nhằm nâng cao chất lượngcông tác quản lý kinh tế, nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp.

Trên thực tế các Doanh nghiệp cũng đặc biệt coi trọng công tác phân tích tàichính và dự báo, lên kế hoạch hay đánh giá khả năng tài chính hiện thời hay về lâudài của Doanh nghiệp Làm sao cho công tác phân tích tài chính hiệu quả, kế hoạchhuy động và sử dụng vốn đúng đắn đồng thời cung cấp thông tin kịp thời cho nhàquản lý Doanh nghiệp, các nhà đầu tư hay người sử dụng thông tin tài chính Việcthực hiện phân tích tình hình tài chính tốt sẽ đem lại hiệu quả tài chính cao, các dự

án đầu tư vốn sẽ thành công, song để thực hiện tốt công tác phân tích thì không phải

dễ dàng, còn có nhiều vướng mắc mà Doanh nghiệp khi thực thi sẽ gặp phải

Và công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến không phải là một ngoại lệ

Qua quá trình thực tập tại công ty được tìm hiểu phân tích các số liệu trongbảng cân đối và trong báo cáo tài chính em nhận thấy công tác phân tích tài chínhcủa công ty cũng đã gặt hái được nhiều thành công nhưng bên cạnh đó cũng có

những mặt còn hạn chế và với nguồn thông tin thu thập được từ các phiếu phỏngvấn thì đều có chung ý kiến rằng : “Công tác phân tích tình hình tài chính của Công

ty nhìn chung được tổ chức một cách khoa học và hợp lý, phù hợp với đặc điểmhoạt động kinh doanh của Công ty, song quá trình thực hiện còn lỏng lẻo chưachuyên sâu, công tác dự báo thiếu chặt chẽ” Như vậy ta thấy được vai trò quantrọng của công tác phân tích tình hình tài chính trong Công ty Đầu Tư Xây Dựng

Quyết Tiến, sự cần thiết phải quan tâm đến công tác phân tích, dự báo tài chính củacông ty.

Xuất phát từ cơ sở lý luận và yêu cầu thực tế tại công ty Đầu Tư Xây Dựng

Quyết Tiến cùng với kiến thức của bản thân em, em xin chọn đề tài: “Phân tích tình hình tài chính của công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến” làm khóa luận tốt

nghiệp

2 Mục tiêu nghiên cứu.

Trên cơ sở tính cấp thiết của đề tài, khóa luận hướng tới các mục tiêu sau:

- Hệ thống hoá lý luận về phân tích tình hình tài chính Doanh nghiệp

- Khảo sát thực trạng về tài chính của Công ty thông qua các phương phápphân tích tài chính nhằm làm rõ tình hình tài chính của công ty Đầu Tư Xây Dựng

Quyết Tiến, chỉ rõ những điểm mạnh và điểm yếu trong cấu trúc tài chính của Công

3.1 Đối tượng nghiên cứu:

Tình hình tài chính tại công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến

3.2 Phạm vi nghiên cứu của đề tài:

- Phạm vi về mặt nội dung: Phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp.

- Phạm vi về mặt không gian: Đề tài đi sâu vào phân tích tài chính trong phạm vi

công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến tại Lào Cai

- Phạm vi về thời gian: Phân tích các số liệu tài chính được giới hạn chủ yếu trong

khoảng thời gian 3 năm từ năm 2009 đến năm 2011

4 Phương pháp nghiên cứu đề tài.

Phân tích tình hình tài chính trong doanh nghiệp sử dụng một số phươngpháp nghiên cứu sau: phương pháp thống kê, phương pháp phân tích, phương phápđịnh tính, phương pháp định lượng.

4.1 Phương pháp thống kê:

Thống kê là một hệ thống các phương pháp bao gồm thu thập, tổng hợp,trình bày số liệu, tính toán các đặc trưng của đối tượng nghiên cứu nhằm phục vụcho quá trình phân tích, dự đoán và ra quyết định

- Thống kê thường được phân chia thành 2 lĩnh vực:

+ Thống kê mô tả: là các phương pháp có liên quan đến việc thu thập số liệu, tómtắt, trình bày, tính toán và mô tả các đặc trưng khác nhau để phản ánh một cách tổngquát đối tượng nghiên cứu.

+ Thống kê suy luận: là bao gồm các phương pháp ước lượng các đặc trưng củatổng thể, phân tích mối liên hệ giữa các hiện tượng nghiên cứu, dự đoán hoặc raquyết định trên cơ sở thông tin thu thập từ kết quả quan sát mẫu

4.2 Phương pháp phân tích.

Phân tích tài chính là sử dụng một tập hợp các khái niệm, phương pháp vàcác công cụ cho phép xử lý các thông tin kế toán và các thông tin khác về quản lýnhằm đánh giá tình hình tài chính của một doanh nghiệp, đánh giá rủi ro, mức độ vàchất lượng hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp đó

4.3 Phương pháp định tính.

- Nghiên cứu định tính là phương pháp thu thập dữ liệu bằng chữ và là phương pháp tiếp cận nhằm tìm cách mô tả và phân tích đặc điểm của nhóm người

từ quan điểm của nhà nhân học

4.4 Phương pháp định lượng.

- Nghiên cứu định lượng là phương pháp thu thập dữ liệu bằng số và vànghiên cứu theo quan điểm diễn dịch giải quyết quan hệ trong lý thuyết

5 Kết cấu của khóa luận tốt nghiệp:

Ngoài lời cảm ơn, danh mục sơ đồ bảng biểu, từ viết tắt và phần phụ lục đikèm thì khóa luận bao gồm 3 chương, với các nội dung sau:

Chương 1: Cơ sở lý luận về phân tích tình hình tài chính trong DoanhNghiệp.

Chương 2: Thực trạng về phân tích tình hình tài chính của công ty Đầu TưXây Dựng Quyết Tiến

Chương 3: Các kết luận và đề xuất về vấn đề phân tích tài chính của Công ty Đầu Tư Xây Dựng Quyết Tiến

.

Chương 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH

TRONG DOANH NGHIỆP.

1.1 Một số định nghĩa, khái niệm cơ bản

1.1.1 Khái niệm tài chính Doanh nghiệp.

Tài chính Doanh nghiệp là hệ thống các quan hệ kinh tế có liên quan đếnviệc hình thành và sử dụng tài sản trong Doanh nghiệp Tài chính được biểu hiệndưới hình thức tiền tệ và có liên quan trực tiếp tới hiệu quả sản xuất kinh doanh củaDoanh nghiệp.

1.1.2 Khái niệm phân tích tài chính doanh nghiệp.

Phân tích tình hình tài chính là quá trình thực hiện tổng thể các phương pháp

để xử lý số liệu về tình hình tài chính, kinh tế của Doanh nghiệp qua hệ thống cácchỉ tiêu Qua đó, các nhà phân tích có thể thấy được thực trạng tài chính hiện tại và

dự báo cho tương lai, giúp các nhà quản lý đánh giá được hiện trạng tài chính vàđưa ra được những quyết định quản lý chuẩn xác, giúp những đối tượng quan tâm đitới những dự đoán đúng đắn về mặt tài chính và đề ra các quyết định phù hợp vớilợi ích của họ Phân tích tài chính thu thập và xử lý các thông tin kế toán và các

thông tin khác về quản lý nhằm đánh giá tính hình tài chính của một Doanh nghiệp,đánh giá rủi ro, mức độ và chất lượng hiệu quả hoạt động của Doanh nghiệp đó, khảnăng và tiềm lực của Doanh nghiệp, giúp nhà quản lý kiểm soát tình hình kinhdoanh của Doanh nghiệp, nâng cao hiệu quả sử dụng vốn cũng như dự đoán trướcnhững rủi ro có thể xảy ra trong tương lai để đưa các quyết định xử lý phù hợp tuỳtheo mục tiêu theo đuổi Hay nói cách khác phân tích tài chính là việc thu thập phântích các thông tin kế toán và các thông tin khác để đánh giá thực trạng xu hướng tài

chính, khả năng tiềm lực của Doanh nghiệp nhằm mục đích đảm bảo vốn tín dụng.Yêu cầu của phân tích tài chính là đánh giá những điểm mạnh và điểm yếu về tìnhhình tài chính và hoạt động kinh doanh của Doanh nghiệp qua đó đánh giá tổngquan tình hình hoạt động của Doanh nghiệp, dự báo những bất ổn trong hoạt độngkinh doanh của Doanh nghiệp.

1.2 Nội dung lý thuyết về phân tích tài chính doanh nghiệp

1.2.1 Mục tiêu và nhiệm vụ của phân tích tài chính Doanh nghiệp.

a Mục tiêu của phân tích tài chính Doanh nghiệp.

Hoạt động tài chính là một trong những nội dung cơ bản thuộc hoạt động sảnxuất kinh doanh của Doanh nghiệp Việc tiến hành phân tích tình hình tài chính tàichính sẽ giúp cho các nhà quản lý Doanh nghiệp và các cơ quan chủ quản cấp trênthấy rõ thực trạng của hoạt động tài chính, xác định đầy đủ và đúng đắn các nguyên

nhân, mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố đến tình hình tài chính của Doanhnghiệp Từ đó, có những giải pháp hữu hiệu nhằm ổn định và nâng cao tình hình tàichính của Doanh nghiệp.

Trong nền kinh tế vận động theo cơ chế thị trường có sự quản lý của nhànước ở nước ta hiện nay, các Doanh nghiệp được quyền bình đẳng trước pháp luậttrong kinh doanh thì sẽ có nhiều đối tượng quan tâm đến tình hình tài chính của

Doanh nghiệp trên các khía cạnh khác nhau như: các nhà đầu tư, nhà cho vay, nhàcung cấp, khách hàng Mỗi một nhóm người này có nhu cầu thông tin khác nhau.

Đối với các chủ Doanh nghiệp và các nhà quản trị Doanh nghiệp mối quantâm hàng đầu của họ là tìm kiếm lợi nhuận và khả năng trả nợ Một Doanh nghiệp

bị lỗ liên tục, sẽ bị cạn kiệt nguồn lực và buộc phải đóng cửa Mặt khác nếu Doanhnghiệp không có khả năng thanh toán cũng buộc phải đóng cửa

Đối với các chủ ngân hàng và các nhà cho vay tín dụng mối quan tâm hàngđầu của họ chủ yếu là khả năng trả nợ của Doanh nghiệp Vì vậy họ đặc biệt quantâm đến lượng tiền và các tài khoản có thể chuyển nhanh thành tiền, từ đó so sánhvới nợ ngắn hạn để biết được khả năng thanh toán tức thời của Doanh nghiệp Bêncạnh đó, các chủ ngân hàng và các nhà vay tín dụng cũng rất quan tâm tới số lượngvốn chủ sở hữu, bởi vì số vốn này là khoản bảo hiểm cho họ trong trường hợpDoanh nghiệp bị rủi ro.

Đối với các nhà cung ứng vật tư hàng hoá, dịch vụ cho Doanh nghiệp họ phảiquyết định xem có cho phép khách hàng sắp tới được mua chịu hàng hay không, họcần phải biết được khả năng thanh toán của Doanh nghiệp hiện tại, và trong thờigian sắp tới.

Đối với các nhà đầu tư, mối quan tâm của họ là thời gian hoàn vốn, mức sinhlãi, và sự rủi ro Vì vậy họ cần các thông tin và điều kiện tài chính, tình hình hoạt

động, hiệu quả kinh doanh và tiềm năng tăng trưởng của các Doanh nghiệp Ngoài

ra, các cơ quan tài chính, thống kê, thuế, cơ quan chủ quản, các nhà phân tích tàichính hoạch định chính sách những người lao động cũng quan tâm tới thông tintài chính của Doanh nghiệp

Bên cạnh đó phân tích tình hình tài chính của công ty sẽ giúp:

+ Đánh giá các chính sách tài chính của công ty

+ Nhận biết tiềm năng tăng trưởng của công ty.

+ Tìm ra những hạn chế tồn tại của công ty

Như vậy, có thể nói mục tiêu tối cao và quan trọng nhất của phân tích tìnhhình tài chính là giúp ra quyết định lựa chọn phương án kinh doanh tối ưu và đánhgiá chính xác thực trạng, tiềm năng của Doanh nghiệp

b Nhiệm vụ của phân tích tài chính Doanh nghiệp.

Nhiệm vụ của phân tích tình hình tài chính Doanh nghiệp là căn cứ trênnhững nguyên tắc về tài chính Doanh nghiệp để phân tích đánh giá tình hình thựctrạng và triển vọng của hoạt động tài chính, chỉ ra được những mặt tích cực và hạnchế của việc thu chi tiền tệ, xác định nguyên nhân và mức độ ảnh hưởng của các