Nghiên cứu những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của ngân hàng thương mại ở việt nam

SCM01A: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU KHOA HỌCTIÊU ĐỀ: Nghiên cứu những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của ngân hàng thương mại ở Việt Nam THÀNH VIÊN: 3075 từ DANH MỤC NHỮNG TỪ VIẾT TẮ

SCM01A: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU KHOA HỌC

TIÊU ĐỀ: Nghiên cứu những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của ngân hàng thương mại ở Việt Nam

THÀNH VIÊN:

(3075 từ)

DANH MỤC NHỮNG TỪ VIẾT TẮT

STT Chữ cái viết tắt/ ký hiệu Cụm từ đầy đủ

A Tên chủ đề nghiên cứu:

Nghiên cứu những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của ngân hàng thương mại tại Việt Nam

B Giới thiệu về chủ đề nghiên cứu:

Đối với một quốc gia, ngành Ngân hàng là lĩnh vực then chốt quyết định và đảm bảo tốc độ phát triển kinh tế - xã hội ổn định và hiệu quả, đặc biệt là tại các nước đang phát triển như Việt Nam Trải qua nhiều thập kỷ hình thành, hệ thống Ngân hàng Việt Nam đã đạt được những thành tựu quan trọng, từng bước đổi mới và hoàn thiện Chính vì thế Ngân hàng thương mại đã trở thành một trong những tổ chức tài chính mang tầm quan trọng hàng đầu của nền kinh tế đất nước Sự tăng trưởng lớn mạnh và vị thế vững chắc của các Ngân hàng thương mại đã tạo nên nền tảng kiên cố trong quá trình phát triển và hội nhập quốc tế của Việt Nam hiện nay, điều này cũng mang lại những đối tượng mới gia nhập và hình thành Ngân hàng thương mại mới, góp phần củng cố hoạt động và hình ảnh của Ngân hàng thương mại với khách hàng và doanh nghiệp Trịnh Quốc Trung và Nguyễn Văn Sang (2013) chỉ ra quy mô vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản (ETA) và tỷ lệ nợ xấu là yếu tố then chốt tác động đến hiệu quả hoạt động của Ngân hàng thương mại Tuy nhiên, Phan Thu Hiền và Phan Thị Mỹ Hạnh (2014) đã kết luận rằng ROAA và ROAE mới là tác nhân tạo ra hiệu ứng tích cực đến hoạt động của ngân hàng Võ Minh Long (2019) đã cho rằng quy mô ngân hàng, TCTR, ETA và DLR đều có tác động lên hiệu quả hoạt động của Ngân hàng thương mại

Xuất phát từ nhu cầu tìm hiểu các nhân tố ảnh hưởng đến hoạt động của Ngân hàng thương mại, mục tiêu của bài nghiên cứu là đem lại nguồn tham khảo hữu ích về những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả của Ngân hàng thương mại cho những nhà hoạt động kinh doanh, nhà quản trị ngân hàng, nhà đầu tư hay những đối tượng quan tâm đến hoạt động ngân hàng Từ đó, họ

có thể đưa ra quyết định đúng đắn nhất về phương hướng phát triển nguồn tiền, lựa chọn dịch

vụ kinh tế đảm bảo lợi ích phù hợp cho khách hàng và nâng cao trình độ quản lý các Ngân hàng thương mại

C Khái quát lý thuyết và tổng quan chủ đề nghiên cứu:

NHTM ngoài việc kinh doanh tiền tệ còn là cầu nối chu chuyển giữa các chủ thể trong kinh

tế, là công cụ ổn định tài chính và quản lý kinh tế của nhà nước Những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của các ngân hàng ngoài những yếu tố nội hay là đặc trưng chính của các ngân hàng, còn có ảnh hưởng không hề nhỏ của các yếu tố bên ngoài tác động: các yếu tố kinh

tế vĩ mô Để có thể đánh giá và nắm bắt những tác động ảnh hưởng đến hoạt động của các NHTM tại Việt Nam thì ngoài những BCTC còn có những ý kiến đánh giá, nhận định chuyên môn Do không có quy định cụ thể về các yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động của các NHTM tại Việt Nam, chúng có tính linh động và cập nhật cùng với mức độ ảnh hưởng của các yếu tố tác động đó nên đã có rất nhiều nghiên cứu tìm lời giải để giúp mọi người có cái nhìn rõ nét hơn về vấn đề này

Nghiên cứu của Nguyen Khac Minh, Giang Thanh Long và Nguyen Viet Hung (2013) đã cho thấy quyền sở hữu của nhà nước có tác động tiêu cực đến hiệu suất hoạt động của các NHTM, cường độ vốn và chất lượng lao động lại không phải yếu tố quan trọng trong việc hoạt động hiệu quả của ngân hàng Bên cạnh đó, tác giả chỉ ra mối quan hệ tích cực giữa quy mô ngân hàng và thị phần với ngụ ý mở rộng kinh doanh sẽ giúp các NHTM đạt được kết quả cao hơn trong hoạt động Ha Vu và Daehoon Nahm (2013) đã chỉ ra bốn nhóm ảnh hưởng đến hiệu quả lợi nhuận của các NHTM: đặc trưng ngân hàng, quyền sở hữu, môi trường chuyển tiếp và điều kiện kinh tế vĩ mô, trong đó hiệu quả của lợi nhuận được giải thích rõ nhất bởi đặc trưng của ngân hàng cụ thể Phan Thu Hiền và Phan Thị Mỹ Hạnh (2014) nêu rõ thị trường tập trung

là yếu tốt tác động tích cực đến hoạt động NHTM thông qua ROAA và ROAE Ngoài ra còn có các yếu tố như: quy mô ngân hàng, quyền sở hữu, tỷ lệ tiền gửi trên tổng tài sản và tỷ lệ lạm phát Tran Phuong Thao & Phan Chung Thuy (2015) chỉ ra sự phát triển ngành ngân hàng có ảnh hưởng khác nhau đến hiệu quả lợi nhuận và hiệu quả chi phí Thêm vào đó, tác giả đề xuất một số yếu tố khác như quyền sở hữu và cạnh tranh thương mại có thể ảnh hưởng đến sự phát triển của NHTM Đặc điểm chung của cả 4 nghiên cứu trên là tác giả đều đồng ý quyền sở hữu

là một trong những yếu tố tác động lên hiệu quả hoạt động NHTM

Trịnh Quốc Trung và Nguyễn Văn (2013) xác định các yếu tố ảnh hưởng đến hoạt động của NHTM bao gồm: tổng chi phí hoạt động trên doanh thu, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản,

tỷ lệ cho vay trên tổng tài sản, tỷ lệ nợ xấu trên tổng dư nợ cho vay, loại hình ngân hàng, tỷ lệ phân chia thị trường Cùng quan điểm về yếu tố vốn và tài sản có ảnh hưởng đến hoạt động NHTM, Nguyễn Thanh Thiên (2019) cho thấy các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động tại NHTM Việt Nam là: vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, nợ xấu trên tổng tài sản, tiền gửi trên tổng dư nợ Võ Minh Long (2019) đã sử dụng mô hình hồi quy bằng FEM cho ra kết quả tương

tự: quy mô ngân hàng, tỷ lệ chi phí trên doanh thu, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản và tỷ

lệ tiền gửi trên tiền cho vay đều có tác động lên hiệu quả hoạt động và có ý nghĩa thống kê cao Nguyễn Phúc Quý Thạnh (2020) chỉ ra các yếu tố ảnh hưởng hoạt động NHTM là: quy mô ngân hàng, trạng thái thanh khoản, tỷ lệ dư nợ tín dụng trên tiền gửi khách hàng

Cùng nhấn mạnh về vai trò của kiểm toán và kiểm soát nội bộ trong NHTM, Ho Tuan Vu (2016) đã chỉ ra một số yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả của các hệ thống kiểm soát nội bộ, từ đấy ảnh hưởng đến hoạt động của NHTM: Môi trường kiểm soát, đánh giá rủi ro, hoạt động kiểm soát, thông tin và giao tiếp, giám sát, thể chế chính trị, lợi ích nhóm Nguyen Tuan (2016)

đã tìm hiểu về tác động của kiểm soát nội bộ đối với hoạt động và rủi ro của NHTM và kiến nghị tăng cường các thành phần đánh giá rủi ro, hệ thống thông tin và truyền thông, giám sát hệ thống rủi ro để tăng hiệu suất hoạt động của ngân hàng

Trần Huy Hoàng và Nguyễn Hữu Huân (2016) đã nghiên cứu các yếu tố chủ quan lẫn khách quan tác động đến hiệu quả hoạt động NHTM, bao gồm: thị phần, rủi ro thanh khoản, tỷ lệ nắm giữ của nhà đầu tư nước ngoài, quy mô của ngân hàng và tổng thu nhập quốc nội, lạm phát của nền kinh tế

Nhìn chung, việc xác định các yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động của các NHTM ở Việt Nam rất linh động tùy theo số liệu thu thập và phương pháp nghiên cứu nhưng đều đã chỉ

ra những yếu tố cơ bản tác động đến hiệu quả hoạt động của các ngân hàng, góp phần giúp các NHTM xác định và kiểm soát để đạt hiệu quả cao, hạn chế rủi ro Do đó, điều tra sâu về vấn đề này đã trở thành một chủ đề nghiên cứu hấp dẫn đối với chúng tôi

D Mục tiêu nghiên cứu và các giả thuyết được nghiên cứu:

Mục tiêu chính của bài nghiên cứu là xác định những yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động chung đồng thời tìm hiểu cơ chế ảnh hưởng của những yếu tố đó đến sự vận hành của NTHM Đầu tiên, nhóm sẽ dựa vào cơ sở lý thuyết cơ bản về đo lường hoạt động kinh doanh Ngân hàng và các chính sách tiền tệ để lý giải nguyên nhân lựa chọn khía cạnh hiệu quả hoạt động và tầm ảnh hưởng của nó như thế nào trong sự phát triển của NHTM Sau đó, nghiên cứu này sẽ điều tra tác động của các yếu tố định tính và yếu tố định lượng đến việc xác định nhân tố tác động đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của NHTM

Bài nghiên cứu này được vận dụng mô hình hồi quy tuyến tính để đánh giá mức độ hoạt động hiện tại của NHTM thông qua việc xác định những thay đổi theo quy mô của từng Ngân hàng; đánh giá, thống kê tất cả các dữ liệu và quyết định nhân tố nào ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của NHTM Để thực hiện mục tiêu trên, nhóm có đưa ra một số giả thuyết sau:

Tỷ lệ chi phí trên doanh thu, Tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, Tỷ lệ tiền gửi trên tiền cho vay, Tỷ lệ thu nhập lãi trên tổng tài sản (NIM), Quy mô ngân hàng, Tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng

dư nợ (NPL), Tỷ lệ an toàn vốn (CAR) và yếu tố thời gian hoạt động có tác động đến hiệu quả hoạt động của NHTM thông qua chỉ tiêu Lợi nhuận trên tổng tài sản.

- Các yếu tố vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, hệ số an toàn vốn (CAR), tỷ lệ tiền gửi trên tiền cho vay, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thu nhập lãi trên tổng tài sản và thời gian hoạt động là những yếu tố làm tăng mức độ hiệu quả hoạt động của ngân hàng thông qua chỉ tiêu ROA

- Tỷ lệ nợ xấu quá hạn trên tổng dư nợ và tỷ lệ chi phí trên doanh thu là những yếu tố có tác động ngược chiều với tỷ số ROA và gây ra sự sụt giảm hiệu quả hoạt động của NHTM

Dựa trên những cơ sở phân tích mô hình định lượng, nghiên cứu sẽ chỉ ra được tính chính xác của các giả thuyết được đưa ra và xác định những tỷ lệ thực cho từng trường hợp nhằm đánh giá một cách đúng đắn của những nhận định này

E Phương pháp và dữ liệu nghiên cứu:

Để thực hiện nội dung nghiên cứu, dựa trên cơ sở phân tích kết quả các bài nghiên cứu trong

và ngoài nước mà nhóm đã tham khảo, chúng tôi quyết định sử dụng phương pháp phân tích định lượng như sau:

Phương pháp phân tích định lượng nghiên cứu xác định các nhân tố tác động đến hiệu quả hoạt động của các Ngân hàng thương mại bằng phương pháp thu thập dữ liệu để mô tả thống kê những nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả kinh doanh của Ngân hàng thương mại, sau đó phân tích số liệu bằng phương pháp kiểm định OLS qua mô hình hồi quy đa biến:

Trong đó:

+ ROA (Chỉ tiêu lợi nhuận trên tổng tài sản): Chỉ số thể hiện tương quan giữa mức sinh lợi của một Ngân hàng thương mại so với chính tài sản của nó ROA sẽ cho ta biết hiệu quả của Ngân hàng thương mại trong việc sử dụng tài sản để kiếm lời

+ X1: Tỷ lệ chi phí trên doanh thu: Chỉ tiêu này phản ánh để thu được doanh thu thuần,

DN phải bỏ ra bao nhiêu chi phí bán hàng Chỉ tiêu này càng nhỏ chứng tỏ DN tiết kiệm được chi phí bán hàng và kinh doanh có hiệu quả và ngược lại

+ X2: Tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản: Vốn chủ sở hữu là nguồn vốn chủ yếu để vận hành các hoạt động ngân hàng Khai thác tốt nguồn vốn này sẽ đảm bảo cho sự tăng trưởng

ổn định và bền vững, làm tiền đề cho việc nâng cao thị phần, đảm bảo nhu cầu thanh toán và nâng cao hiệu quả kinh doanh của ngân hàng

+ X3: Tỷ lệ tiền gửi trên tiền cho vay: Xem xét tỷ lệ giữa việc cho vay ra và huy động vào của ngân hàng; chỉ tiêu này quá cao hoặc quá thấp đều không tốt

+ X4: Tỷ lệ thu nhập lãi trên tổng tài sản: Lãi tín dụng chiếm tỷ trọng lớn trong lợi nhuận của ngân hàng nhưng chứa đựng nhiều rủi ro Tỷ số này càng cao chứng tỏ lợi nhuận của ngân hàng phụ thuộc nhiều vào hoạt động tín dụng và tiềm ẩn nhiều rủi ro

+ X5: Quy mô ngân hàng: Hiện nay tiềm lực vốn của các NHTM Việt Nam so với các ngân hàng nước ngoài còn hạn chế Nếu quy mô của các ngân hàng được cải thiện sẽ nâng cao năng lực cạnh tranh và gia tăng hiệu quả hoạt động của ngân hàng

+ X6: Tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng dư nợ: Chỉ tiêu phản ánh rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng, là rủi ro lớn nhất và thường xuyên xảy ra Chỉ tiêu này càng cao cho thấy rủi

ro mất vốn của ngân hàng càng lớn, vì vậy sẽ ảnh hưởng rất lớn đến hiệu quả của ngân hàng

+ X7: Tỷ lệ an toàn vốn (CAR): Chỉ tiêu kinh tế phản ánh mối quan hệ giữa vốn tự có với tài sản có điều chỉnh rủi ro của ngân hàng thương mại

+ T: thời gian hoạt động của Ngân hàng thương mại mà nhóm lựa chọn số liệu nghiên cứu từ 2014 – 2019

Giả thuyết đầu tiên bao gồm các nhân tố cho vay, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thu nhập lãi trên tổng tài sản và thời gian hoạt động tác động tỷ lệ thuận đối với việc xác định hiệu quả hoạt động của Ngân hàng thương mại Giả thuyết thứ hai là đánh giá hai yếu tố là tỷ lệ nợ xấu quá hạn trên tổng dư nợ và tỷ lệ chi phí trên doanh thu tác động như thế nào đến hiệu quả hoạt động

và nhóm đã nghiên cứu vấn đề theo hướng tỷ lệ nghịch với chỉ tiêu ROA Công cụ nhóm sử dụng để thu thập, sàng lọc và phân tích số liệu là phần mềm Excel và Eview 10 đã kiểm tra chính xác mức độ ảnh hưởng và tác động thuận nghịch của các yếu tố nghiên cứu

Trước hết, các yếu tố vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, hệ số an toàn vốn (CAR), tỷ lệ tiền

gửi trên tiền cho vay, quy mô ngân hàng, tỷ lệ thu nhập lãi trên tổng tài sản và thời gian hoạt động là những yếu tố làm tăng mức độ hiệu quả hoạt động của ngân hàng thể hiện qua chỉ tiêu ROA Điều này đã cho thấy việc kiểm soát chặt chẽ hoạt động tín dụng, xử lý thu nhập lãi bằng cách trích lập dự phòng, thu hồi nợ từ khách hàng để gia tăng chất lượng tài sản cho vay sẽ làm tối ưu hóa hiệu quả hoạt động, góp phần nâng cao sức cạnh tranh của Ngân hàng Bên cạnh đó, việc đa dạng hóa các nguồn thu nhập, tăng cường vốn chủ sở hữu cũng đang là một hướng đi tốt trong quá trình thực hiện mục tiêu phát triển của Ngân hàng thương mại

Tiếp theo, tỷ lệ nợ xấu quá hạn trên tổng dư nợ và tỷ lệ chi phí trên doanh thu là những yếu

tố có tác động ngược chiều với tỷ số ROA và gây ra sự sụt giảm hiệu quả hoạt động của Ngân hàng thương mại Vấn đề kiểm soát tốt các chi phí, cải thiện năng suất và quản lý nguồn lực, xử

lý nợ xấu để đẩy mạnh tiềm lực và sức cạnh tranh của Ngân hàng thương mại cũng là những thách thức đối vơi những nhà quản trị ngân hàng trong thời điểm hiện nay

Mẫu nghiên cứu của nhóm là 35 Ngân hàng thương mại tại Việt Nam trong giai đoạn 2014 –

2019 và các biến độc lập ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động Việc thu thập dữ liệu được diễn ra

từ ngày 12/05/2020 đến 01/06/2020 Việc xác định, đo lường hiệu quả và phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả họat động của Ngân hàng thương mại Việt Nam được thực hiện chủ yếu dựa trên các báo cáo thường niên và báo cáo tài chính của Ngân hàng thương mại, từ Tổng cục Thống kê Nhà nước, Bộ Tài chính, tạp chí Ngân hàng, tạp chí Kinh tế phát triển,… Nhóm lựa chọn các biến độc lập trên bởi lý do chúng mang tính đại diện, dễ dàng thu thập dữ liệu và phân tích Khả năng giải thích cao hơn và ý nghĩa của các hệ số của các biến độc lập cho thấy mức độ phù hợp có giá trị cao hơn

F Phân bổ thời gian và nguồn lực:

Chủ đề nghiên cứu được bắt đầu lên ý tưởng vào ngày 21/04/2020, đi vào thực hiện từ 22/04/2020 và sẽ kết thúc khi bài nghiên cứu được nộp đến khoa Tài chính Học viện Ngân

hàng vào ngày 12/06/2020 Ban đầu, nhóm xem xét lựa chọn đề tài trong quá trình học bộ môn Phương pháp nghiên cứu khoa học do giảng viên Đào Bích Ngọc giảng dạy để tham khảo tính khả thi của đề tài

Tiếp theo, nhóm thiết lập tổng quan nghiên cứu trong 2 tuần, tìm tòi và tổng hợp số liệu từ những nguồn tài liệu thứ cấp trong 2 tuần cuối tháng 05/2020 Tiếp đó là thu thập, xử lý các thông tin dữ liệu và đưa ra kết luận về đề tài của nhóm Nhóm dự định sẽ để một tuần cuối để soát lại và chỉnh sửa các thiếu sót phát sinh trong quá trình làm việc của nhóm Đồng thời nhóm cũng sẽ cập nhật thông tin về chủ đề nghiên cứu thường xuyên, tùy chỉnh các ý tưởng nếu có thay đổi để đảm bảo tính logic, tính kịp thời và cấu trúc của bài nghiên cứu

Nhóm sẽ xác định các nguồn lực cần thiết để thực hiện nghiên cứu, các chi phí phát sinh chính trong quá trình làm việc chung bao gồm: in ấn, truy cập internet, giấy bút để thu thập các

dữ liệu với tổng chi phí dự kiến là 200.000 VNĐ và tất cả chi phí này đều do nhóm tự chi trả

G Tài liệu tham khảo:

1 Nguyễn Thanh Thiên (2019) Phân tích các yếu tố tác động đến hiệu quả hoạt động của

hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam hiện nay [Online] Available from:

http://tapchicongthuong.vn/bai-viet/phan-tich-cac-yeu-to-tac-dong-den-hieu-qua-hoat-dong-cua-he-thong-ngan-hang-thuong-mai-viet-nam-hien-nay-67426.htm?

fbclid=IwAR0jJtiS_BKNLWPc7W8VZwC4Zrm1d0V60_hTF_VB3R9CVLek7vNHeJtlHz0 [Accessed 27th April 2020]

2 Vu, H., & Nahm, D (2013) The determinants of profit efficiency of banks in Vietnam

https://sci-hub.tw/https://doi.org/10.1080/13547860.2013.803847 [Accessed 28th April 2020]

3 Nguyễn Phúc Quý Thạnh (2020) Nhân tố tác động đến hiệu quả hoạt động của các ngân

http://tapchitaichinh.vn/ngan-hang/nhan-to-tac-dong-den-hieu-qua-hoat-dong-cua-cac-ngan-hang-thuong-mai-viet-nam-317940.html? fbclid=IwAR2ukvJdIwUWKfVbquWsFA4seWfOSaLlrbmxqNq65e0NM74bEIElO5_90mQ [Accessed 2nd May 2020]

4 Minh, N K., Long, G T., & Hung, N V (2013) Efficiency and super - efficiency of

commercial banks in Vietnam: Performances and determinants Asia - Pacific Journal of

https://sci-hub.tw/10.1142/S0217595912500479 [Accessed 1st May 2020]

5 Phan Thu Hiền & Phan Thị Mỹ Hạnh (2014) Analysis of Factors Affecting Performance

of Vietnamese Commercial Banks: Testing SCP and ES Hypotheses [Online] Available from:

http://jabes.ueh.edu.vn/Content/ArticleFiles/oldbv_en/2014/Thang%201/6phanthuhien.pdf [Accessed 4th May 2020]

6 Thao, T P & Thuy, P C (2015) Banking Industry Development and Bank Efficiency in

an Emerging Market Economy [Online] Available from:

http://globalbizresearch.org/Vietnam_Conference/pdf/VL546.pdf [Accessed 1st May 2020]

7 Trịnh Quốc Trung & Nguyễn Văn Sang (2013) Các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt

động của các ngân hàng thương mại Việt Nam Công nghệ ngân hàng [Online] 85, pp 11-15

Available from: http://www.vjol.info/index.php/NH/article/viewFile/15556/13973?

fbclid=IwAR1Zws_oCGAVggMcz5V x_0Ybfz_7mJsDXm2T1csKOXWtfooZLY6MIgl_E [Accessed 3rd May 2020]

8 Võ Minh Long (2019) Nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của các ngân hàng

http://tapchitaichinh.vn/ngan-hang/nhan-to-anh-huong-den-hieu-qua-hoat-dong-cua-cac-ngan-hang-thuong-mai-co-phan-309464.html?

fbclid=IwAR1jGmpVcm56L9dh5CfLHC1XdxumGoz8fSRic9pZgTlGsOKS20UC3vgE680 [Accessed 3rd May 2020]

9 Tuan, N (2016) Studying the Impact of Internal Control on Performance and Risks of

Vietnam Commercial Banks International Research Journal of Finance and Economics

[Online] 151, pp 90-101 Available from:

https://www.researchgate.net/publication/308644664_IRJFE_151_09 [Accessed 4th May 2020]

10 Vu, H T (2016) The Research of Factors Affecting the Effectiveness of Internal

Control Systems in Commercial Banks-empirical Evidence in Viet Nam International

Business Research [Online] 9 (7), pp 144-153 Available from:

https://www.researchgate.net/publication/303976883_The_Research_of_Factors_Affecting_the